Финансијска анализа

Шта је финансијска анализа

Финансијска анализа је процес евалуације предузећа, пројеката, буџета и других субјеката који се односе на финансије како би се утврдило њихово извршење и подобност. Обично се финансијска анализа користи да би се анализирало да ли је ентитет довољно стабилан, солвентан, ликвидан или профитабилан да би гарантовао новчану инвестицију. Када посматра одређену компанију, финансијски аналитичар врши анализу фокусирајући се на биланс успеха, биланс стања и извештај о готовинском току.

1:27

Финансијска анализа

РЈЕШАВАЊЕ ДОЉЕ Финансијска анализа

Финансијска анализа користи се за процену економских кретања, утврђивање финансијске политике, изградњу дугорочних планова за пословне активности и идентификовање пројеката или компанија за улагање. То се постиже синтезом финансијских бројева и података.

Један од најчешћих начина за анализу финансијских података је израчунавање омјера из података и упоређивање са подацима других компанија или против сопственог историјског пословања. На пример, принос на активу (РОА) је уобичајени омјер који се користи да се одреди колико компанија ефикасно користи своју имовину и као мерило профитабилности. Овај омјер се може израчунати за неколико сличних компанија и упоредити као дио веће анализе.

Корпоративне финансије и инвестиционе финансије

Финансијска анализа може се обавити и у корпоративним финансијама и у условима финансирања улагања. У корпоративним финансијама, анализа се врши интерно, користећи такве омјере као нето садашња вриједност (НПВ) и интерна стопа поврата (ИРР) како би се пронашли пројекти које вриједи извршити. Кључно подручје корпоративне финансијске анализе укључује екстраполирање досадашњих резултата компаније, као што је бруто приход или профитна маржа, у процену будућих перформанси компаније. То омогућава предузећу да прогнозира буџете и доноси одлуке на основу прошлих трендова, као што су нивои залиха.

У инвестиционом финансирању спољни финансијски аналитичар врши финансијску анализу у сврхе улагања. Аналитичари могу да спроведу приступ инвестирању одоздо или одоздо нагоре. Приступ одоздо према горе прво тражи макроекономске могућности, као што су сектори са високим перформансама, а затим се проналазе најбоље компаније у том сектору. Приступ одоздо према горе, с друге стране, проматра одређену компанију и врши анализу омјера сличних корпорацијској финансијској анализи, гледајући прошлост и очекиване будуће резултате као показатеље улагања.

Техничка и фундаментална анализа

Постоје две врсте финансијске анализе: техничка анализа и фундаментална анализа. Техничка анализа разматра квантитативне графиконе, као што су покретни просеци (МА), док се у темељној анализи користе омјери, као што је зарада компаније по акцији (ЕПС).

На пример, извршена је техничка анализа курса ГБП / УСД након резултата гласања о Брекиту у јуну 2016. Гледајући валутни графикон, утврђено је да је курс знатно пао након гласања 23. јуна 2016. и затим се опоравио у периоду од 48 сати за 375 базних бодова (бпс).

Као пример фундаменталне анализе, Дисцовер Финанциал Сервицес известио је о резултатима у првом кварталу 2016. године 19. јула 2016. године. Компанија је имала ЕПС од 1, 40 долара, што је више у односу на ЕПС од 1, 33 долара за исти квартал 2015. године, што је био добар знак.

Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.

Сродни услови

Анализа инвестиција: Кључ здраве стратегије управљања портфељем Анализа инвестирања укључује истраживање и процену хартија од вредности да би се утврдило како ће их обављати и колико су погодни за датог инвеститора. више Анализа финансијских извештаја Анализа финансијских извештаја је процес анализе финансијских извештаја компаније за потребе доношења одлука. више Дефиниција хоризонталне анализе Хоризонтална анализа користи се у анализи финансијских извештаја ради поређења историјских података, као што су омјери или ставке ретка, током више рачуноводствених периода. више Шта је анализа залиха? Анализа залиха је процена одређеног трговинског инструмента, инвестиционог сектора или тржишта у целини. Аналитичари акција покушавају да утврде будућу активност инструмента, сектора или тржишта. више Најава зараде Најава о заради је званична јавна изјава о профитабилности компаније за одређени временски период, обично четврт или годину дана. Ако је компанија профитирала, њена цена деоница обично расте када се информације објаве. више Шта мере интерна стопа приноса - мере ИРР-а Интерна стопа приноса (ИРР) је метрика која се користи у капиталном буџетирању за процену профитабилности потенцијалних инвестиција. више партнерских веза