Играње празнине

Празнине су подручја на графикону гдје се цијена дионица (или другог финансијског инструмента) нагло креће према горе или према доље, с мало или без трговања између. Као резултат тога, графикон имовине приказује јаз у нормалном ценовном обрасцу. Предузетни трговац може протумачити и искористити ове празнине ради зараде. Овај чланак ће вам помоћи да схватите како и зашто се појављују празнине и како их можете користити за остваривање профитабилног трговања.

Основе празнина

До празнина долази због основних основних или техничких фактора. На пример, ако је зарада неке компаније много већа од очекиване, акције компаније могу да нестану наредног дана. То значи да се цена акција отворила више него што је била затворена дан раније и тако оставила јаз. На форек тржишту није неуобичајено да извештај генерише толико зујања да проширује понуду и тражи да се прошири до тачке у којој се види значајан јаз. Слично томе, залиха која прекида нови максимум у тренутној сесији може се отворити више у наредној сесији, на тај начин се повећавајући из техничких разлога.

Празнине се могу сврстати у четири групе:

• Откидајуће разлике појављују се на крају цјеновног узорка и сигнализирају почетак новог тренда.
• Празнине исцрпљености појављују се пред крај модела цена и сигнализирају коначни покушај да се погоди нови максимум или најнижа вредност.
• Уобичајене празнине не могу се ставити у образац цена - оне једноставно представљају област на којој је цена нестала.
• Настављане празнине, познате и као бежане празнине, јављају се усред узорка цијена и сигнализирају налет купаца или продавача који дијеле заједничко вјеровање у будући смјер темељних дионица.

Да бисте испунили или не испунили

Када неко каже да је попуњен јаз, то значи да се цена вратила на првобитни ниво пре разлике. Ова испуна су прилично честа и јављају се због следећег:

• Ирационална бујност : Почетни шиљак је можда био превише оптимистичан или песимистичан, па позива на исправку.
• Технички отпор : Када се цена нагло креће горе или доле, не оставља иза себе никакву подршку или отпор.
• Образац цене : Образац цена користи се за класификацију празнина и може вам рећи да ли ће јаз бити попуњен или не. Празнине у исцрпљености обично се највероватније попуњавају јер сигнализирају крај кретања цена, док су разлике у наставку и ломи знатно мање вероватне да се попуне пошто се користе за потврђивање смера тренутног тренда.

Када се празнине попуњавају у истом трговинском дану на који се јављају, то се назива изблиједјавањем. На пример, рецимо да компанија најављује велику зараду по акцији за ово тромесечје и она се повећава на отвореном (што значи да се отворила знатно више од претходног затварања). Рецимо сада, како дан напредује, људи схватају да извештај о новчаном току показује неке слабости, па почињу са продајом. На крају, цена достигне јучерашње затварање, а јаз се попуњава. Многи трговци на дан користе ову стратегију током сезоне зараде или у другим периодима када је нерационална бујност на високом нивоу.

Како играти празнине

Постоји много начина да се искористе ове разлике, уз неколико стратегија популарнијих од других. Неки трговци ће куповати када основни или технички фактори фаворизују празнину наредног дана трговања. На пример, купит ће акције после радног времена када буде објављен извештај о позитивној заради, надајући се да ће наредни дан доћи до разлике. Трговци такође могу куповати или продавати у високо ликвидним или неликвидним позицијама на почетку кретања цена, надајући се добром попуњењу и сталном тренду. На пример, они могу купити валуту када се веома брзо повећава због ниске ликвидности и ако нема значајних отпорних трошкова.

Неки трговци ће нестати празнине у супротном смеру након што се утврди висока или ниска тачка (често путем других облика техничке анализе). На пример, ако се залихе повећају на неким шпекулативним извештајем, искусни трговци могу да пропусте јаз скраћивањем залиха. И на крају, трговци могу куповати када ниво цене достигне претходну подршку након што се јаз попуни. Пример ове стратегије је приказан у наставку.

Ево кључних ствари којих ћете се хтјети сјетити приликом трговања празнинама:

• Једном када акција почне да попуњава празнину, ретко ће се зауставити, јер често нема тренутне подршке или отпора.
• Празнине исцрпљености и даљње разлике предвиђају кретање цијена у два различита смјера - будите сигурни да сте правилно класифицирали јаз који ћете играти.
• Малопродајни инвеститори су ти који обично показују ирационалну бујност; међутим, институционални инвеститори могу играти заједно како би помогли својим портфељима, зато будите опрезни када користите овај индикатор и причекајте да цена почне да се руши пре него што заузмете позицију.
• Обавезно пазите на јачину звука. Велика запремина треба да буде присутна у ломљивим празнинама, док би се мала појавила код празнина у исцрпљености.

Кључне Такеаваис

• Празнине су размаци на графикону који настају када се цијена финансијског инструмента значајно промијени, с мало или без трговања између.
• Празнине се неочекивано појављују како се перципирана вриједност инвестиције мијења, због основних темељних или техничких фактора.
• Празнине су класификоване као ломљиве, исцрпљујуће, уобичајене или настављене, на основу тога када се појаве у ценовном обрасцу и на основу чега сигнализирају.

Гап Традинг Пример

Да бисмо ове идеје повезали заједно, погледајмо основни систем трговања празнинама развијен за форек тржиште. Овај систем користи празнине за предвиђање помицања до претходне цијене. Ево правила:

1. Трговина мора увек бити у укупном смеру цене (проверите сатне карте).
2. Валута мора знатно заостајати изнад или испод кључног нивоа отпора на 30-минутним графиконима.
3. Цена се мора повући до првобитног нивоа отпора. Ово ће значити да је јаз попуњен, а цена се вратила на подршку претходног отпора.
4. Мора да постоји свећа која означава наставак цене у смеру јаза. То ће помоћи да подршка остане нетакнута.

Будући да је Форек тржиште 24-сатно тржиште (отворено је 24 сата дневно од 17:00 ЕСТ у недељу до 16:00 ЕСТ у петак), празнине на Форек тржишту појављују се на графикону као велике свеће. Ове велике свеће се често јављају због објављивања извештаја који изазивају оштра кретања цена са мало без икакве ликвидности. На Форек тржишту једине видљиве празнине на графикону догађају се када се тржиште отвори након викенда.

Погледајмо пример овог система у деловању:

Слика 1 - Велики свећњак идентификован стрелицом лево на овој ГБП / УСД графикону је пример празнине пронађене на форек тржишту. То не изгледа као редован јаз, али недостатак ликвидности између цена то и чини. Примјетите како ови нивои дјелују као снажни нивои подршке и отпора.

На слици 1 можемо видети да је цена порасла изнад неког отпора консолидације, повукла се и попунила јаз и, на крају, наставила свој пут пре него што крене назад доле. Видимо да постоји мала подршка испод празнине, до претходне подршке (где купујемо). Трговац такође може кратити валуту на путу до те точке ако би могао идентификовати врх.

Празнине су ризичне - због ниске ликвидности и велике волатилности - али ако се правилно тргује, нуде могућности за брзи профит.

Доња граница

Они који проучавају основне факторе иза празнине и тачно идентификују њен тип, често могу трговати са великом вероватноћом успеха. Међутим, увек постоји шанса да трговина мења лоше. Ово прво можете избећи гледањем мреже електронског комуникација у стварном времену (ЕЦН) и јачине звука. Ово ће вам дати представу где стоје различите отворене трговине. Ако видите отпор великог волумена који спречава пуњење празнине, двапут провјерите претпоставку своје трговине и размислите да је не тргујете ако нисте сасвим сигурни да је то исправно.

Друго, будите сигурни да је митинг готов . Ирационална раскош не мора одмах да исправља тржиште. Понекад акције могу расти годинама по екстремно високим проценама и трговати високо на гласинама, без корекције. Обавезно сачекајте опадајућу и негативну јачину пре него што заузмете положај. И на крају, увек будите сигурни да користите стоп-лосс при трговању. Најбоље је поставити тачку заустављања губитка испод кључних нивоа подршке или на постављени проценат, као што је -8%.