Накнада за 12Б-1

Шта је накнада 12Б-1?

Накнада од 12б-1 је годишња накнада за маркетинг или дистрибуцију узајамног фонда. Накнада од 12б-1 сматра се оперативним трошком и као таква се укључује у омјер трошкова фонда. То је обично између 0, 25% и 0, 75% (максимално дозвољено) нето имовине фонда. Накнада је добила име по одељку Закона о инвестиционим друштвима из 1940.

1:33

Накнада 12б-1

Разумевање накнада 12Б-1

Још у првим данима пословања узајамних фондова сматрало се да ће накнада 12б-1 помоћи инвеститорима. Веровало се да ће се продајом узајамног фонда његова имовина повећавати, а управљање може да смањи трошкове због економије обима. То тек треба да се докаже. Будући да средства узајамног фонда прелазе марку од 10 билиона долара и непрестано расту, критичари ове накнаде озбиљно доводе у питање оправданост њеног коришћења. Данас се накнада 12б-1 углавном користи за награђивање посредника за продају акција фонда. Пошто се провизија плаћа продавачима, тренутно се верује да не ради ништа на побољшању рада фонда.

У 2015. години Комисија за хартије од вредности (СЕЦ) започела је испитивање коришћења накнада 12б-1 како би утврдила да ли се поштују правила за наплату тих накнада и да ли се присуство таквих накнада правилно објављује.

Накнада 12б-1 срушена

Накнада од 12б-1 може се поделити на две различите накнаде: накнада за дистрибуцију и маркетинг и накнада за услугу. Укупне накнаде од 12б-1, које наплаћује фонд, ограничене су на 1% годишње. Дио накнаде за дистрибуцију и маркетинг је ограничен на 0, 75% годишње, док дио накнаде за услугу може износити и до 0, 25%.

Употреба 12б-1 у брокерско-продатим акцијама

Акције класе Б и класе Ц средстава продатих брокерским фондовима обично имају накнаде од 12б-1, али могу се наплаћивати и у акцијама узајамног фонда без оптерећења и у акцијама брокерских бројева класе А.

Дионице класе А, које обично пуне предње оптерећење, али не оптерећују позадину, могу доћи са смањеним трошковима од 12б-1, али обично не долазе са максималном накнадом од 1%. Дионице класе Б, које обично не носе предњи део, али наплаћују позадинско оптерећење које се смањује како вријеме пролази, често долазе уз накнаду од 12б-1. Акције класе Ц обично имају највећу вероватноћу да носе максималну накнаду од 1% 12б-1. Присуство накнаде од 12б-1 често потискује укупни омјер трошкова фонда на изнад 2%.

Фонд за раст Цаламос је пример фонда који на својим акцијама класе А има мању накнаду од 0, 25% 12б-1 и наплаћује максималну накнаду од 1% 12б-1 на својим делницама класе Ц.

За шта се користи такса од 12б-1

Накнада за дистрибуцију покрива маркетинг и плаћање посредника који продају акције. Они такође иду у рекламирање фонда и слање литературе и проспекта фонда клијентима. Накнаде за дионичарске услуге, други облик, посебно плаћају за фонд да ангажује људе да одговоре на упите инвеститора и дистрибуирају информације када је то потребно, мада се ове накнаде могу тражити без усвајања плана 12б-1. Друга категорија накнада која се може наплатити позната је као "остали трошкови". Остали трошкови могу да обухватају трошкове повезане са правним, рачуноводственим и административним услугама. Такође могу платити агенцију за трансфер и трошкове старатељства.

Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.

Сродни услови

Када треба да купујете узајамне акције класа Ц? Акције класе Ц су класе акција узајамног фонда које носе годишње административне таксе, утврђене у фиксном проценту. Међутим, за разлику од других класа акција, они не носе трошкове продаје када су купљени или када су продати након одређеног периода. више Дефиниција оптерећеног фонда Учитавање средстава наплаћује накнаде мање од 1% како би се компензирао брокеру или менаџеру фонда који је повезан са фондом. више Дефиниција А-Схаре А-схаре је класа деоница која се нуди у породици узајамних фондова више класа. више Дефиниција оптерећења Учитавање је провизија за наплату продаје која се наплаћује инвеститору приликом куповине или откупа акција у узајамном фонду. више Накнаде за узајамно улагање на нивоу фонда имају фиксни проценат годишњих накнада Ниво оптерећења је процентна годишња накнада на узајамном фонду инвеститора који покрива трошкове дистрибуције и маркетинга. више Дефиниција класе акција Класа акција је појединачна категорија акција која може имати различита гласачка права и дивиденде од осталих класа које компанија може издати. више партнерских веза