Како се опорезују ЕТФ-ови? Шта морате знати

Једноставност куповине и продаје средстава којима се тргује на берзи (ЕТФ), заједно са њиховим ниским трансакцијским трошковима, нуде инвеститорима ефикасно средство за повећање портфеља. Пореска ефикасност је још један важан део њихове жалбе. Инвеститори морају разумјети пореске посљедице ЕТФ-а како би могли бити проактивни у својим стратегијама.

Почећемо истраживањем пореских правила која се примењују на ЕТФ-ове и изузетака којих бисте требали бити свесни, а затим ћемо вам показати неке пореске стратегије за уштеду новца које вам могу помоћи у високом приносу и победи на тржишту.

Порези на ЕТФ-ове

ЕТФ-ови уживају повољнији порески третман од узајамних фондова због своје јединствене структуре. Узајамни фондови стварају и откупљују акције са стварним трансакцијама које се не сматрају продајом. Као резултат тога, они не стварају опорезива догађаје. Међутим, када продате ЕТФ, трговина активира опорезовани догађај. Да ли је у питању дугорочни или краткорочни капитални добитак или губитак, зависи од тога колико дуго се ЕТФ држао. У Сједињеним Државама, да бисте дугорочно лечили капитални добитак, морате да држите ЕТФ дуже од једне године. Ако гаранцију држите једну годину или мање, добиће краткорочни третман капиталних добитака.

Није све грозно за инвеститоре узајамне фондове. Добра вест је да генерално већи промет акција узајамног фонда ствара веће шансе да се капитални добици пренесу на инвеститоре, у поређењу са ЕТФ-овима са мањим прометом.

Као и код дионица, и код ЕТФ-а вриједе правила о продаји, ако ЕТФ продате за губитак, а затим га откупите у року од 30 дана. До прања продаје долази када продате или тргујете хартијама од губитка, а затим у року од 30 дана од продаје:

• Купите суштински идентичан ЕТФ;
• Набавите потпуно идентичан ЕТФ у потпуно опорезивој трговини; или
• Набавите уговор или опцију за куповину суштински идентичног ЕТФ-а.

Ако је ваш губитак онемогућен због правила прања, додајте недозвољени губитак трошку новог ЕТФ-а. Ово повећава вашу основу у новом ЕТФ-у. Ово прилагођавање одлаже одбитак губитка до одлагања новог ЕТФ-а. Период вашег задржавања за нови ЕТФ почиње истог дана као и период задржавања ЕТФ-а који је продат.

Многи ЕТФ-ови остварују дивиденде из дионица које имају. Обичне (опорезиве) дивиденде су најчешћа врста расподјеле корпорација. Према ИРС-у, можете претпоставити да је свака дивиденда коју примите на уобичајене или префериране акције обична дивиденда, осим ако корпорација која плаћа није другачије рекламирала. Ове дивиденде се опорезују када их исплати ЕТФ.

Квалификоване дивиденде подлежу истој максималној пореској стопи која се односи и на нето капитални добитак. Ваш ЕТФ провајдер би вам требао рећи да ли су исплаћене дивиденде обичне или квалификоване.

Изузеци - валута, будућности и метали

Као и у готово свему, постоје и изузеци од општих пореских правила за ЕТФ-ове. Одличан начин за размишљање о овим изузецима је познавање пореских правила за тај сектор. ЕТФ-ови који се уклапају у одређене секторе следе пореска правила за сектор а не општа пореска правила. Валуте, будућности и метали су сектори који су подвргнути посебном порезном третману.

Валута ЕТФ

Већина валутних ЕТФ-ова је у облику поверења донатора. То значи да добит од поверења ствара пореску обавезу за акционара ЕТФ-а која се опорезује као обични доходак. Они не примају никакав посебан третман, попут дугорочних капиталних добитака, чак и ако ЕТФ држите неколико година. Будући да валутни ЕТФ тргују валутним паровима, порезна управа претпоставља да се ови послови одвијају у кратким периодима.

Футурес ЕТФс

Овим средствима се тргује роба, акције, државне обвезнице и валуте. На пример, Инвесцо ДБ Агрицултуре ЕТФ (ДБА) улаже у футурес уговоре о пољопривредним производима - кукурузу, пшеници, соји и шећеру - а не за основне робе. Добици и губици од футура унутар ЕТФ-а третирају се за пореске сврхе као 60% дугорочни и 40% краткорочни без обзира на то колико дуго је ЕТФ држао уговоре. Надаље, ЕТФ-ови који тргују фјучерсима слиједе правила тржишне марке на крају године. То значи да се нереализовани добици на крају године опорезују као да су продани. (Погледајте: Модернизујте свој портфељ ЕТФ Футуресима)

Метали ЕТФс

Ако тргујете или инвестирате у златне, сребрне или платинасте полуге, порезник то сматра „колекционарским“ за пореске сврхе. Исто се односи на ЕТФ-ове који тргују или држе злато, сребро или платину. Ако је колекционар, ако је ваш добитак краткорочан, онда се опорезује као обични доходак. Ако је ваш добитак зарађен дуже од једне године, тада се опорезујете по било којој од две стопе капиталног добитка, у зависности од вашег пореског оквира. То значи да не можете да искористите нормалне пореске стопе на улагања на ЕТФ-ове који улажу у злато, сребро или платину. Ваш ЕТФ провајдер ће вас обавестити шта се сматра краткорочним и шта се сматра дугорочним добицима или губицима. (Погледајте: Златни обрачун: ЕТФс вс. Футурес)

Пореске стратегије помоћу ЕТФ-а

ЕТФ-ови се дају ефикасним стратегијама пореског планирања, посебно ако у свом портфељу имате комбинацију акција и ЕТФ-ова. Једна заједничка стратегија је затварање позиција које имају губитке пре своје једногодишње годишњице. Затим задржите позиције са добитком више од једне године. На овај начин ваш добитак прима дугорочно третман капиталних добитака, смањујући пореску обавезу. Наравно, ово се односи и на акције, као и на ЕТФ.

У другој ситуацији, можда имате ЕТФ у сектору за који верујете да ће бити добар, али тржиште је повукло све секторе, што вам представља мали губитак. Нерадо се продајете јер мислите да ће се сектор опоравити и да бисте могли да пропустите добитак због правила продаје веша. У овом случају можете продати тренутни ЕТФ и купити други који користи сличан, али другачији индекс. На овај начин још увек сте изложени повољном сектору, али губитак на оригиналном ЕТФ-у можете да искористите за пореске сврхе.

ЕТФ-ови су корисно средство за планирање пореза на крају године. На пример, поседујете колекцију залиха у сектору материјала и здравствене заштите која је у губитку. Међутим, верујете да су ти сектори спремни победити тржиште током наредне године. Стратегија је да се продају залихе за губитак, а затим се набаве ЕТФ-ови сектора као што су Сектор за избор материјала СПДР ЕТФ (КСЛБ) и Сектор за здравствену заштиту СПДР ЕТФ (КСЛВ). На овај начин можете преузети губитак капитала без губитка изложености секторима. (Погледајте: Берба пореских губитака: Смањите губитке од улагања)

Доња граница

Инвеститори који користе ЕТФ-ове у својим портфељима могу додати своје приносе ако разумеју пореске последице својих ЕТФ-ова. Због својих јединствених карактеристика, многи ЕТФ-ови нуде инвеститорима могућности одлагања пореза док се не продају, слично власништву акција. Такође, док се приближавате једногодишњој годишњици куповине фонда, требало би да размислите о продаји оних са губицима пре њихове прве годишњице како бисте искористили краткорочни капитални губитак. Слично томе, требали бисте размотрити и држање тих ЕТФ-ова који су остварили добит пре њихове прве годишњице, како би искористили ниже дугорочне стопе пореза на капиталну добит.

ЕТФ-ови који улажу у валуте, метале и футурес не следе општа пореска правила. Уместо тога, као опште правило, они се придржавају пореских правила основног средства, што обично резултира краткорочним пореским третманом добити. Ово знање требало би помоћи инвеститорима у њиховом пореском планирању.