Нето вредност имовине по акцији - дефиниција НАВПС
Нето вредност имовине по акцији (НАВПС) израз је нето вредности имовине која представља вредност по акцији узајамног фонда, фонда који се тргује на берзи (ЕТФ) или фонда затвореног типа. Израчунава се дељењем укупне нето вредности имовине фонда или компаније са бројем преосталих акција и позната је и као књиговодствена вредност по акцији.
Формула нето вредности имовине по акцији - НАВПС је
Нето вредност активе по деоници = НАВСхерес Оутстандингвхере: НАВ = Актива-пасива \ почетак {поравнање} & \ тект {Нето вредност активе по деоници} = \ фрац {\ тект {НАВ}} {\ тект {Неизмирене акције}} \\ & \ тектбф {где:} \\ & \ текст {НАВ} = \ текст {Активи} - \ текст {Обавезе} \\ \ крај {поравнано} Нето вредност активе по деоници = Делује неизмиренихНАВ где: НАВ = Средства - Обавезе
Како израчунати нето вредност имовине по акцији - НАВПС
Нето вредност имовине по акцији (НАВПС) израчунава се дељењем нето вредности имовине са бројем издатих акција.
Шта вам говори НАВПС?
Нето вредност имовине по акцији (НАВПС) често се користи у односу на отворене или узајамне фондове, пошто се акције таквих фондова регистроване код Комисије за хартије од вредности САД (СЕЦ) откупе по њиховој нето вредности имовине.
Позивајући се на горњу формулу нето вредности имовине по акцији (НАВПС), средства укључују укупну тржишну вредност инвестиција фонда, готовину и новчане еквиваленте, потраживања и обрачунати приход. Обавезе су једнаке укупним краткорочним и дугорочним обавезама увећаним за све обрачунате трошкове, као што су плате запослених, комуналије и други оперативни трошкови. Укупан број трошкова може бити велики јер могу бити обухваћени трошкови управљања, дистрибуције и маркетинга, накнаде за агенцију за трансфер, скрбничке и ревизорске накнаде.
Кључне Такеаваис
- НАВПС представља вредност по акцији узајамног фонда, ЕТФ-а или затвореног фонда.
- Често се користи у односу на отворене узајамне фондове, пошто се акције откупе у њиховој НАВ.
- Међутим, тржишна цена и НАВПС могу варирати за затворене фондове и ЕТФ-ове.
Пример како се користи нето вредност имовине по акцији - НАВПС
Узмимо у обзир да узајамни фонд са 7, 5 милиона отворених акција има 500 милиона долара инвестиција, 15 милиона готовине, 1, 5 милиона долара потраживања и обрачунати приход од 250 000 долара. Што се тиче обавеза, фонд има 20 милиона долара краткорочних обавеза и пет милиона долара дугорочних обавеза. Фонд има 35.000 УСД обрачунаних оперативних трошкова и 15.000 УСД осталих обрачунаних трошкова. Средства, обавезе и НАВПС израчунавају се као:
Актива = 500.000.000 УСД + 15.000.000 + 1.500.000 УСДАсети = + 250.000 УСД = 516.750.000Договорности = 20.000.000 УСД + 5.000.000 + 35.000.000 $ Обвезе = + $ 15.000 = 25.050.000 УСД НАВПС = $ 516.750.000– $ 25.050.0007.500.000 = 491.700.0007.500.000 $ $ 65.56 \ \ текст {Активи} = & \ \ 500.000.000 УСД + \ 15.000.000 + \ 1.500.000.000 $ \\ \ пхантом {\ текст {Ассетс =}} & + \ \ $ 250.000 = \ 516.750.000 \\ \ текст {пасиве} = & \ \ $ 20.000.000 + \ 5.000.000 УСД + \ 35.000 $ \\ \ пхантом {\ тект {Обавезе} =} & + \ \ $ 15, 000 = \ 25, 050, 000 \\ \ текст {НАВПС} = & \ \ фрац {\ 516, 750, 000 $ - \ 25, 050, 000} {7, 500, 000} \\ = & \ \ фрац {\ 491.700.000} {7.500.000} = \ 65.56 $ \ крај \ усклађено} Имовина = Актива = пасива = Обавезе = НАВПС == 500.000.000 УСД + 15.000.000 + 1.500.000 $ + 250.000 = 516.750.000 $ 20.000.000 + 5.000.000 + 35.000 $ + 15.000 = 7.000.000 $ 25.000 516, 750, 000 $ - 25, 050, 000 7, 500, 000 $ 491, 700, 000 = 65, 56 $
За узајамне фондове и ЕТФ-ове, НАВПС је често доступан на сајтовима попут Морнингстар. Као што је наведено ниже, тржишна цена и НАВПС ЕТФ-а могу се разликовати. На пример, тржишна цена СПДР С&П 500 ЕТФ износи 279, 14 УСД од 22. фебруара 2019. године, док његов НАВПС на Морнингстар-у бележи 279, 18 УСД.
Разлика између НАВПС-а и тржишне цене
За узајамни фонд, НАВПС је цена по којој се акције купују и продају на крају сваког трговинског дана. Фондови којима се тргује на берзи (ЕТФ-ови) и затворени фондови разликују се по томе што тргују акцијама током дана трговања. Будући да ове врсте фондова подлежу тржишним силама, њихов НАВПС у било ком тренутку може одступати од стварних купопродајних цена фондова.
НАВПС за ЕТФ и затворене фондове израчунавају се на крају дана трговања у сврху извештавања, али се ажурирају више пута у минути у реалном времену током дана трговања.
Ограничења коришћења нето вредности имовине по акцији - НАВПС
У контексту корпоративних финансијских извештаја јавних компанија којима се тргује, НАВПС или књиговодствена вредност по акцији обично је испод тржишне цене по акцији. Начело рачуноводства историјских трошкова, које има тенденцију да потцене одређене вредности имовине, и понуде понуде и потражње на тржишту, углавном гурају цене акција изнад књиговодствене вредности по процени акције.
Сазнајте више о нето вредности имовине по акцији - НАВПС
За повезани увид, прочитајте више о разлици између НАВПС-а ЕТФ-а и тржишне цене.
Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.