Да ли бисте требали поново инвестирати дивиденде?

Када дионица или фонд који посједујете исплаћује дивиденде, можете уложити новац у џеп и искористити га као и било који други приход или можете поново инвестирати дивиденде да бисте купили више акција.

Иако мало додатног новца на располагању може бити привлачно, реинвестирање дивиденди дугорочно се заиста може исплатити.

Кључне Такеаваис

• Дивиденда је награда (обично новчана) коју компанија или фонд даје својим акционарима на бази акције.
• Можете да ставите новац или да поново инвестирате дивиденде да бисте купили више акција компаније или фонда.
• Помоћу реинвестирања дивиденде, купујете више акција уз исплату дивиденде, а не пуштате новац.
• Реинвестирање вам може помоћи да изградите богатство, али можда није прави избор за сваког инвеститора.

Основе дивиденди

Ако компанија оствари профит и има вишак зараде, има три могућности. Може:

• Реинвестирајте готовину у своје пословање,
• Отплатити своје дужничке обавезе, или
• Исплатите дивиденду да наградите акционаре за њихове инвестиције и сталну подршку.

Дивиденде се обично исплаћују квартално, на бази акције. Одлука о исплати дивиденде (или не) обично се доноси када компанија доврши свој биланс успеха, а управни одбор прегледа финансијске податке. Једном када компанија изјави дивиденду на датум декларације, има законску одговорност да је исплати.

Иако се дивиденде могу издати у облику чек за дивиденду, оне се могу исплатити и као додатне акције акција. То је познато као реинвестирање дивиденди. У сваком случају, дивиденде се опорезују.

Можда ћете моћи да избегнете плаћање пореза на дивиденде ако држите залихе или фондове за исплату дивиденди у Ротх ИРА-у.

Исплаћене дивиденде по основи удјела

Дивиденде се издају акционарима на бази акције. Што више акција поседујете, веће исплате дивиденди ћете добити.

Ево примера. Рецимо да компанија АБЦ има 4 милиона акција обичних акција. Одлучују да издају дивиденду од 0, 50 УСД по акцији. АБЦ исплаћује дивиденду укупно два милиона долара. Ако поседујете 100 акција АБЦ акција, ваша дивиденда ће бити 50 долара. Ако поседујете 1.000 акција, то ће бити 500 долара.

Шта је поновна инвестиција дивиденди?

Ако реинвестирате дивиденде, купујете додатне акције са дивидендом, а не узимате готовину. Поново инвестирање дивиденди може бити добра стратегија, јер је:

• Јефтино. Будући да је реинвестирање аутоматско, нећете дуговати никакве провизије или друге накнаде за посредовање када купите више акција.
• Лако. Једном када га поставите, реинвестирање дивиденди је аутоматски.
• Флексибилан. Иако већина брокера неће дозволити куповину деоница, можете да инвестирате у дивиденде.
• Доследно. Купујете редовно акције, сваки пут када дођете до дивиденде. Ово је усредњавање у кретању према долару.

Ако поново уложите дивиденде, дуготрајни поврат можете надокнадити због снаге обједињавања. Ваше дивиденде купују више акција, што повећава вашу дивиденду следећи пут, што вам омогућава да купите још више акција, и тако даље.

Планови реинвестирања дивиденди

Можете сами инвестирати дивиденде. Међутим, многе компаније нуде планове за реинвестирање дивиденди који поједностављују процес. Ови „ДРИП-ови“, као што је познато, аутоматски купују више акција у ваше име са вашим дивидендама. Неколико је предности коришћења ДРИП-а, укључујући:

• Снижене цене акција
• Трансакције без провизија
• Фрационалне акције

Једна од главних предности реинвестирања дивиденди лежи у њеној способности да тихо расте. Када морате да надопуните свој приход - обично после пензионисања - већ ћете имати стабилан ток прихода од улагања.

Пример раста реинвестирања

Рецимо да компанија АБЦ плаћа скромну стопу дивиденде у износу од 0, 50 УСД по акцији. Да ствари буду једноставне, претпостављамо да се цене акција повећавају за 10% сваке године, а стопа дивиденди повећава се за 0, 05 УСД сваке године.

Улажете 20.000 долара када цена акције буде 20 долара, па на крају имате 1.000 акција. На крају прве године добијате исплату дивиденде у износу од 0, 50 УСД по акцији, што излази на 500 УСД (1.000 × 0, 50 УСД).

Цијена акције је сада 22, 00 УСД, тако да ваша реинвестирана дивиденда купује додатних 22, 73 акција (500 УСД - 22, 00 УСД). Иако не можете купити дељене акције на отвореном тржишту, оне су уобичајене у плановима за реинвестирање дивиденди.

На крају друге године, зарадите 0, 55 УСД по дионици. Овог пута је на 1.022, 73 акција, тако да је укупна исплата дивиденде 562, 50 УСД (1, 022, 73 × 0, 55).

Цијена акција је сада 24, 20 долара, тако да поновним улагањем ове дивиденде купујете још 23, 24 акције (562, 50 ÷ 24, 20 долара). Сада поседујете 1.045, 97 акција, у вредности од 25, 312.47 УСД.

Три године након почетне инвестиције, добијате дивиденду од 0, 60 УСД, што излази на 627, 58 УСД (1, 045, 97 × 0, 60 УСД). Пошто је цена акција порасла на 26, 62 долара, дивиденда купује још 23, 58 акција.

На крају само три године власништва акција, ваша инвестиција је порасла са 1.000 акција на 1.069, 55 акција. А, због добитака акција, вредност ваше инвестиције је порасла са 20 000 на 28, 471 долара.

Све док компанија наставља да успева и ваш портфељ је добро уравнотежен, реинвестирање дивиденди ће вам више користити него узимање готовине, али када се компанија бори или када ваш портфељ постане неуравнотежен, узимање готовине и улагање новца негде другде више смисла.

Новац вс Реинвестиране дивиденде

Претпоставимо да акције АБЦ-а послују константно и компанија наставља да подиже стопу дивиденде исти износ сваке године (имајте на уму да је ово хипотетички пример).

Након 20 година, поседовали бисте 1.638, 62 акција вредне 220, 476 УСД, а ваша дивиденда би износила 2, 375, 99 УСД.

Да сте преузели своје дивиденде у готовини уместо да их поново инвестирате, уложили бисте у џеп 31.501 УСД. Али сада бисте имали само 1.000 акција, вредних само 166.051 УСД. Ревестирањем дивиденди сваке године повећали сте зараду за 133%.

Да ли бисте требали поново инвестирати дивиденде?

Ипак, упркос очигледним предностима реинвестирања дивиденде, постоје случајеви када то нема смисла, као на пример када:

• У пензији сте или близу ње и потребан вам је приход. Прво размислите о својим другим изворима прихода - социјалном осигурању, РМД-ом са ваших пензионих рачуна, пензија, ануитета - пре него што одлучите да ли вам треба приход од дивиденди. Ако то није случај, можете да инвестирате и повећавате улагања.
• Основна имовина је лоша. Све залихе и фондови доживљавају промену цена, тако да може бити тешко знати да ли је време за промену степена преноса. Ипак, ако се чини да су акције или фонд стали, можда бисте желели да издвојите дивиденде. Наравно, ако инвестиција више не даје вредност - или ако престане да исплаћује дивиденду - можда је време да продате акције и кренете даље.
• Желите диверзификовати. Узимањем дивиденди у готовини, уместо да их поново инвестирате, можете се диверзификовати у друга средства уместо додавања на позицију коју већ имате.
• То баца ваш портфељ из равнотеже. Вриједносни папири који брже расту имају начин изградње брже од осталих средстава. То значи да би могло бити само питање времена када ћете прекомерно тежити у неколико улагања. Кад ове хартије од вредности успешно раде, то је плус. Али ако то не ураде, губици ће бити толико већи.

Доња граница

Једна од кључних предности реинвестирања дивиденде је да ваша инвестиција може расти брже него ако џепирате своје дивиденде и ослањате се искључиво на капитални добитак за стварање богатства. Такође је јефтин, лаган и флексибилан.

Ипак, реинвестирање дивиденди није аутоматски прави избор за сваког инвеститора. Ако имате било каквих питања или недоумица о поновном инвестирању дивиденди, добро је разговарати са финансијским саветником са поверењем.