Да ли обртни капитал мери ликвидност?

Обртна средства су уобичајена метрика, не само за ликвидност компаније, већ и за њену оперативну ефикасност и укупно финансијско здравље. Обртни капитал компаније је капитал потребан да би свакодневно функционисао, јер захтева одређену количину готовине на располагању за покривање неочекиваних трошкова, редовна плаћања и куповину сировина које се користе у производњи.

Обртни капитал као мера ликвидности

Обртни капитал је разлика између текуће имовине компаније и текућих обавеза. Коефицијент обртног капитала аналитичарима указује на ликвидност компаније или има ли довољно новчаног тока да подмири све своје краткорочне обавезе и трошкове. Израчунава се дељењем текуће имовине на текуће обавезе.

Обртни капитал потребан за пословање зависи од индустрије. Бројни фактори утичу на потребе обртног капитала, укључујући куповину имовине, отплату доспјелих потраживања (АР) и разлике у политикама плаћања.

Обртна средства одражавају различите активности компаније, као што су управљање дугом, наплата прихода, исплате добављачима и управљање залихама. Ове активности се одражавају на обртна средства, јер укључују не само готовину већ и дугове (АП) и АР, залихе, делове доспјелог дуга у року од једне године и неке друге краткорочне рачуне.

За компанију, ликвидност у основи мери његову способност да отплати своје обавезе када доспе, или колико лако и ефикасно компанија може да приступи новцу који јој је потребан да покрије своје дугове. Обртна средства одражавају ликвидну имовину коју компанија користи за плаћање таквих дугова.