Стварање прихода у пензији користећи ЕТФ-ове

Нису сви инвеститори заинтересовани да јачају нестабилне притиске и токове тржишта само да би финансирали своје потребе за скромним током прихода. Ако ништа друго, инвеститори агресивног раста то лако чине, јер се читав портфељ може саставити у неколико минута скенирањем наслова и куповином најзанимљивијих акција или сектора. Ипак, улагачи у пензију суочавају се са различитим изазовима. Као резултат, удруживање конзервативног, разноликог и уравнотеженог портфеља који живи у складу са својим именом може бити тежи него за већину плана. Тражење ниске волатилности и очувања уложеног капитала обично се изједначава са неповољном комбинацијом неинспиративних средстава, али то не мора. У ствари, постоји много ефикасних стратегија које инвеститори за пензионисање могу да искористе да попуне свој јаз у приходима. Коришћење фондова којима се тргује на берзи (ЕТФ) је један од њих.

Факторинг у вашим потребама

Први корак у процесу креирања пензионог портфеља је утврђивање колика вам је прихода потребна, а затим стављање тога поред ваших очекивања за укупан повратак. На пример, ако вам треба од 3-4% прихода од вашег портфеља, обично бисте очекивали укупан поврат у околини од 6-7%. Расподјела између вашег циља прихода и вашег укупног циља повратка може се сматрати заштитним слојем за инфлацију, медицинске трошкове (погледајте: Борба против високих трошкова здравствене заштите ), путни буџет или само додатну сигурносну мрежу.

Важно је имати добру представу о својим потребама јер је она у директној корелацији са количином ризика који ћете предузети за постизање те стопе приноса. То такође директно утиче на алокацију имовине и врсту ЕТФ-а који ћете на крају купити. За клијенте у нашем портфељу стратешког дохотка подузимамо те исте кораке да утврдимо ограничења за количину акција, обвезница и средстава алтернативног прихода. На пример, конзервативни инвеститор прихода са истим горе наведеним циљевима могао би поставити своја ограничења расподјеле имовине на 35% дионица, 50% обвезница, 10% алтернатива и 5% готовинског међуспремника. Једном када су та ограничења закључана, можете почети куповати ЕТФ-ове који се подударају са вашим циљем прихода и потенцијалном наопаком могућношћу да испуните свој укупни циљ поврата. (За више, погледајте: Најбољи ЕТФ-ови за рано пензионисање .)

Наравно, одржавање било каквих ниских инвестицијских трошкова важно је за сваки портфељ. Имајући то у виду, требало би да започнете изградњом већине основних изложености у делницама на нискобуџетним и широко разноликим фондовима. Неколико наших омиљених примера укључују Вангуард висок принос ЕТФ дивиденде (ВИМ) или иСхарес Цоре Хигх Дивиденд ЕТФ (ХДВ). Одатле инвеститор може започети куповину егзотичнијих или езотеричних стратегија, као што су темељно важни или паметни бета индекси који одређују специфичне критеријуме за њихове бираче. Неколико популарних примера укључују иСхарес МСЦИ америчку минималну волатилност ЕТФ (УСМВ) или ВисдомТрее Тотал Дивиденд Фунд (ДТД). (За више погледајте: Стварање бољег миша за замјену помоћу Смарт Бета ЕТФ-ова .)

Изложеност са фиксним приходом

Иста правила требају се примјењивати и код одабира изложености с фиксним дохотком. Међутим, неколико активних стратегија са фиксним дохотком показало је да временом надмашују пасивне индексне стратегије. Ово се превасходно односи на правила састава индекса и методологију пондерирања. То је често у директном сукобу са основама власништва дужничких хартија од вредности. Да би превазишли ове суптилне аномалије, инвеститори би могли изабрати фонд као што је ПИМЦО Тотал Ретурн Фунд (БОНД) или ПИМЦО Диверзификовани приход ЕТФ (ДИ). (За читање у вези, погледајте: Топ 5 обвезничких ЕТФ-ова. )

Једном када се успостави та основна изложеност, кључна компонента улагања у фиксни приход користи сектори за повећање прихода или надокнађивање волатилности других рукава унутар читавог портфеља. Ако треба попунити већи јаз у приходима, инвеститор може изабрати фонд као што је иСхарес хигх-приновни корпоративни обвезник ЕТФ (ХИГ) или активно управљани, саветник са мањим трајањем ЕТФ-а са високим приносом (ХИЛД).

Рачуноводство нестабилности капитала

Супротно томе, улагач забринут за нестабилност која би могла произаћи из омотача капитала током тржишне корекције могао би се одлучити за Вангуардов средњорочни орочени фонд обвезница (БИВ) или Вангуардов средњи рок ЕТФ (ВЦИТ). У суштини, ова стратегија би продужила просечно трајање омотача с фиксним дохотком, како би се ефикасно избалансирала волатилност капитала, под претпоставком пада каматних стопа. Коришћење ове врсте стратегије за надокнађивање волатилности је у сржи конзервативног улагања; осигуравајући да портфељ остане избалансиран и да дјелује дивно у било којем тржишном окружењу. (За више, погледајте: Стратегије ротације улагања помоћу ЕТФ-ова .)

Не занемарујте алтернативе

И на крају, избор средстава за алтернативни приход као што су РЕИТ-ови, МЛП-ови или жељене акције могу побољшати ваше дивидендне токове истовремено нудећи некорелизовано кретање цена. Ове класе имовине могу бити одличан начин за диверзификацију вашег портфеља и смањење укупне волатилности пружајући противтежу традиционалним акцијама и обвезницама.

ИСхарес преферирана берза ЕТФ (ПФФ), Вангуард РЕИТ ЕТФ (ВНК) и Алериан МЛП ЕТФ (АМЛП) су примери ЕТФ-ова са алтернативним приходима који нуде знатно веће приносе од традиционалних акција са исплатом дивиденди или фиксног дохотка. Ова средства могу се употријебити за допуну постојећих удјела и заштиту вашег портфеља од инфлаторних снага.

Доња граница

Имплементација конзервативног портфеља прихода помоћу ЕТФ-а захтеват ће истраживање и баланс да би се успешно постигли ваши циљеви. Ако се фокусирате на своје потребе за приходима и толеранцију на ризик, помоћи ћете у усвајању одлука о управљању портфељем како бисте осигурали да испуните свој укупни циљ поврата.

Преузмите наш бесплатни специјални извештај: Водич за крајњи приход за поделу ЕТФ-ова

Откривање: У време када је овај чланак први пут објављен, директори и клијенти ФМД Цапитал Манагемент обнашали су позиције у ВИМ, ПФФ и ВНК.

ФМД Цапитал Манагемент, његови руководиоци и / или његови клијенти могу да држе позиције у ЕТФ-овима, узајамним фондовима или било ком инвестиционом средству поменутом у овом чланку. Коментар не представља индивидуални савет о инвестирању. Мишљења која су овде понуђена нису персонализоване препоруке за куповину, продају или задржавање хартија од вредности. Ставови одражени у њима су искључиво становишта ФМД Цапитал Манагемент и њихових аутора.