Индексно улагање

ДЕФИНИЦИЈА индексног улагања

Индексно улагање је пасивна стратегија која покушава да створи сличне приносе као широки тржишни индекс. Инвеститори користе индексно улагање да би копирали перформансе одређеног индекса - углавном индекса капитала или фиксног дохотка - куповином фондова којима се тргује на берзи (ЕТФ) који помно прате основни индекс. Бројне су предности индексног улагања. Као прво, емпиријско истраживање открива да инвестирање у индексе тежи да током дужег времена надмаши активно управљање. Преузети приступ улагању уклања многе пристраности и несигурности које настају у стратегији брања акција.

БРЕАКИНГ ДОВН Индек Инвестирање

Индексно улагање је ефикасна стратегија за управљање ризиком и постизање сталног приноса. Заговорници стратегије избјегавају активно улагање јер савремена финансијска теорија тврди да је немогуће „победити на тржишту“ након што се у обзир узму трговински трошкови и порези. Будући да улагање у индекс има пасиван приступ, индексни фондови обично имају ниже надокнаде за управљање и расходе од фондова са активним управљањем. Једноставност праћења тржишта без портфолио менаџера омогућава провајдерима да одржавају скромне накнаде. Индексни фондови такође су ефикаснији од пореза јер су активни фондови.

Још важније, индексно улагање је ефикасна метода диверзификације према ризицима. Другим речима, индексни фонд састоји се од широке корпе имовине уместо неколико инвестиција. Ово служи за минимизирање несистематичног ризика повезаног са одређеном компанијом или индустријом без смањења очекиваних приноса. За многе инвеститоре у индексе, С&П 500 је најчешће мерило за оцењивање перформанси у односу на то што мери здравље америчке економије. Други широко пратећи индексни фондови прате перформансе сектора Дов Јонес Индустриал Авераге и корпоративних обвезница (АГГ).

Ограничења индексног улагања

Иако је стекао огромну популарност последњих година, постоје ограничења у инвестирању у индексе. Многи индексни фондови, попут С&П 500, формирани су на основу тржишне капитализације, што значи да највиши удјели имају огромну тежину на широким тржишним кретањима. Ако, на пример, Амазон (АМЗН) и Фацебоок (ФБ) доживе слабу четвртину, то би приметно утицало на цео индекс. Ова потпуно пасивна стратегија занемарује подскуп инвестицијског универзума усредсређен на тржишне факторе као што су вредност, замах и квалитет.

Ови фактори сада представљају угао улагања који се зове паметна-бета, а који покушава да донесе боље приносе који су прилагођени ризику од индекса напрегнутог тржишном капом. Смарт-бета фондови нуде исте предности пасивне стратегије са додатним налетом активног управљања, иначе познатим као алфа.

Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.

Сродни услови

Шта је пасивно улагање? Пасивно улагање је инвестициона стратегија која максимизира приносе минимизирањем куповине и продаје. Откријте више о томе овде. више Дефиниција управљања портфељем Управљање портфељем укључује одлучивање инвестиционог микса и политике, упоређивање улагања са циљевима, алокацију имовине и уравнотежење ризика са перформансама. више Шта је фонд са берзанском берзом (ЕТФ)? Фонд са којим се тргује на берзи (ЕТФ) је хартија од вредности која прати одређени скуп акција или индекса, али тргује попут акција на берзи. више Како паметни Бета ЕТФ-ови раде, користи и ризици Паметни Бета ЕТФ је врста фонда са којима се тргује на берзи и који користи систем заснован на правилима за избор инвестиција које ће бити укључене у фонд. више Дефиниција за одређивање Бенцхмарк дефиниција Стандард је стандард на основу којег се могу мерити перформансе менаџера хартија од вредности, узајамног фонда или инвестиција. више Алпха Алпха (α), коришћен у финансијама као мерило перформанси, је вишак поврата инвестиције у односу на поврат референтног индекса. више партнерских веза