Ко заправо има дуг студентског зајма?

Од првог тромјесечја 2019. амерички студенти били су на удару због приближно 1, 49 билиона долара студентских кредита. Просечни дужник дугује између 25.000 и 35.000 УСД, што је знатно више од претходних деценија. Уз толико новца на линији, разумно је бити знатижељан ко би на крају могао да прими све те исплате главнице и камате. Иако 1, 49 билиона долара може бити велика обавеза за кориснике кредита, то може бити још већа имовина за повериоце.

Лавиринт обраде студентског зајма

Могуће је да је ваш студентски зајам предала једна установа, да је у власништву друге, а гарантује друга, а можда ће га сервисирати четврта или чак пета агенција. Ово може јако отежати откривање ко је власник вашег дуга и како. Много тога зависи и од врсте кредита коју сте узели, мада је сигурно рећи да је савезна влада учествовала на неки начин.

Већина зајмодаваца су огромне институције, попут међународних банака или владе. Након добијања зајма, то ипак представља средство које се може купити и продати на тржишту. Банке су често подстицане да премештају кредите из књига и продају их другом посреднику, јер то одмах побољшава њихов омјер капитала и омогућава им да дају још више кредита. Пошто је готово све кредите у потпуности гарантирана од стране државе, банке их могу продати по вишој цени, јер се ризик неплаћања не преноси са активом.

Невладини власници

Изван владе већину студентских зајмова држи зајмодавац или компанија за сервисирање кредита треће стране. Оригинатори и треће стране могу сваки обављати услуге прикупљања новца или уговорити ту дужност са агенцијом за наплату. Неке од највећих приватних компанија за студентске кредите укључују Навиент Цорп., Веллс Фарго & Цо., и Дисцовер Финанциал Сервицес.

Многи студентски зајмови такође су у власништву квази владиних агенција или приватних компанија које имају корисне односе са Министарством образовања, попут НелНет Инц. и Саллие Мае. Саллие Мае има много зајмова даних у оквиру Федералног програма зајма за породично образовање (ФФЕЛП), који је заменила савезна влада.

Савезна влада као поверилац

Од 8. јула 2016, савезна влада имала је отприлике три билиона долара неизмиреног потрошачког дуга, према подацима које је прикупила Федерална банка резервних деоница у Ст. Лоуису. Та бројка је повећана са мање од 150 милијарди УСД у јануару 2009. године, што представља скоро 600% раст у том периоду. Главни кривац су студентски зајмови које је савезна влада ефективно монополизовала у мало познатој одредби Закона о повољној здравственој нези, који је законски потписан 2010. године.

Прије Закона о повољној њези, већина студентских зајмова настала је код приватног зајмодавца, али их је гарантирала влада, што значи да порески обвезници подносе рачун ако студентски зајмови не испуњавају услове. У 2010. години Конгрес за буџет Конгреса (ЦБО) проценио је да 55% кредита спада у ову категорију. Између 2011. и 2016. године, удио приватних студентских кредита смањио се за готово 90%.

Пре администрације Била Клинтона, савезна влада је имала нулте студентске зајмове, мада је гарантовала зајмове најмање од 1965. Између прве године председништва Клинтона и последње године администрације Џорџа Буша, влада је полако акумулирала око 140 милијарди долара студентског дуга. Те цифре експлодирају од 2009. године. У септембру 2018. Министарство финансија САД открило је у свом годишњем извештају да студентске зајмове представљају 36, 8% целокупне америчке државне имовине.

О трошковима савезних програма студентског зајма увелико се расправља. ЦБО пружа две различите процене засноване на ниским дисконтним стопама и дисконтним стопама „фер вредности“. Ако се ослоните на процену фер вредности, влада губи отприлике 100 милијарди до 250 милијарди УСД годишње, укључујући 40 + милијарду долара административних трошкова. Другим речима, влада не надокнађује вредност зајмова, стављајући садашње и будуће пореске обвезнике у положај гаранта.