Која је разлика између приноса и поврата?

Поврат је финансијски добитак или губитак инвестиције и типично се изражава као промена вредности долара у инвестицији током времена. Повратак се такође назива укупним повратом и изражава оно што је инвеститор зарадио од инвестиције у одређеном периоду. Укупан принос укључује камате, дивиденде и капитални добитак, попут повећања цене акција. Другим речима, повратак је ретроспективан или гледа уназад.

На пример, ако је инвеститор купио акције за 50 долара и продао је за 60 долара, поврат би био 10 долара. Ако је компанија исплатила дивиденду од 1 УСД током времена одржавања акција, укупан поврат био би 11 УСД, укључујући капитални добитак и дивиденду. Позитиван принос је профит од инвестиције, а негативан поврат губитак од инвестиције.

Принос је приход који се враћа од инвестиције, као што су камате примљене од улагања хартија од вредности. Принос се обично изражава у годишњој процентној стопи на основу трошкова улагања, тренутне тржишне вредности или номиналне вредности. Принос се може сматрати познатим или очекиваним у зависности од вриједносног папира, јер одређени вриједносни папири могу осјетити колебање вриједности.

Принос је перспективан. Надаље, он мјери приходе, попут камата и дивиденди, да инвестиција заради и занемари капиталне добитке. Овај приход се узима у контексту одређеног периода и затим се годишње уговара уз претпоставку да ће камата или дивиденда и даље примати по истој стопи.

Принос обвезница може имати више опција приноса у зависности од тачне природе инвестиције. Купон је каматна стопа на обвезницу утврђена при издавању, а купонска стопа је принос који плаћа вредност хартије од вредности са фиксним дохотком. Купонска стопа је годишња исплата купона коју исплаћује издавалац у односу на номиналну или номиналну вредност обвезнице.

Тренутни принос је каматна стопа обвезнице у проценту од тренутне цене обвезнице. Принос до доспећа је процена онога што ће инвеститор добити ако се обвезница држи до њеног рока доспећа.

Ризик и принос

Ризик је важна компонента приноса исплаћеног на инвестицији. Што је већи ризик, то је већи и потенцијал повећања приноса. Неке су инвестиције мање ризичне од других. На пример, америчке благајне носе мањи ризик од залиха. Пошто се сматра да акције имају већи ризик од обвезница, акције обично имају већи потенцијал приноса да надокнаде улагачима додатни ризик.

Која је разлика између стопе поврата и приноса?

Стопа приноса и приноса описују перформансе инвестиција током одређеног периода (обично годину дана), али имају суптилне и понекад важне разлике. Стопа приноса је специфичан начин изражавања укупног поврата инвестиције који показује процентуално повећање у односу на почетне трошкове улагања. Принос показује колики је приход враћен од инвестиције засноване на почетном трошку, али не укључује капиталне добитке у његово израчунавање.

Стопа приноса може се применити на готово сваку инвестицију, док је принос нешто ограничен, јер све инвестиције не производе камате или дивиденде. Узајамни фондови, акције и обвезнице су три уобичајене врсте хартија од вредности које имају и стопу приноса и приносе.

Формула за стопу приноса је:

Тренутна цена - Оригинална првотна цена × 100 \ фрак {\ текст {Тренутна цена} - \ текст {Оригинална цена}} {\ текст {Оригинална цена}} \ пута {100} Оригинална цена тренутна цена - Оригинална цена × 100

У нашем ранијем примеру, ако се акција купи за 50 долара, а прода за 60 долара, ваш повраћај би био 10 долара за улагање. Додајући дивиденду од 1 УСД током времена одржавања акција, укупан принос је 11 УСД, укључујући капитални добитак и дивиденду. Стопа приноса је:

60 УСД (Тренутна цена) + 1 УСД (Д) - 50 УСД (првобитна цена) 50 УСД = 0, 22 ∗ 100 = 22% Стопа повратка негде: Д = Дивиденда \ почетак {поравнање} & \ фрак {\ $ 60 \ лево (\ текст {Тренутно Цена} \ десно) \ текст {} + \ текст {} \ $ 1 \ лево (\ текст {Д} \ десно) \ текст {} - \ текст {} \ $ 50 \ лево (\ текст {Оригинал цена} \ десно) } {\ $ 50} \\ & = 0, 22 * 100 \\ & = \ текст {22 \% Стопа поврата} \\ & \ тектбф {где:} \\ & \ текст {Д = Дивиденда} \\ \ крај { поравнано} 50 УСД 60 (Тренутна цена) + 1 УСД (Д) - 50 УСД (првобитна цена) = 0, 22 ∗ 100 = 22% Стопа повратка негде: Д = Дивиденда

Рецимо, на пример, узајамни фонд. Његова стопа приноса може се израчунати узимајући укупне камате и исплаћене дивиденде и комбинујући их са тренутном ценом деоница, а затим подели ову цифру са почетним трошковима улагања. Принос би се односио на приход од камата и дивиденди оствареног у фонду, али не и на повећање или смањење цене акција.

Постоји неколико различитих врста приноса за сваку обвезницу: стопа купона, тренутни принос и принос до доспећа. Принос такођер може бити мање прецизан од стопе приноса, јер је често гледајући према напријед, док је стопа приноса унатраг. Многе врсте годишњих приноса заснивају се на претпоставкама да ће се тренутни приходи и даље зарађивати истом стопом.

Да бисте сазнали више о повратима, прочитајте Како израчунати поврат улагања .