Да ли се вреде возачи са повратном премијом?

Превозници животног осигурања почели су да нуде возаче који враћају премију на своје терминске политике почетком деведесетих година као решење дилеме „живи и изгуби“ представљене традиционалним полисама. Као што име говори, овај возач ће омогућити осигураницима полног животног осигурања да поврате целу или део својих премија плаћених током трајања полисе ако не умру током наведеног рока. Ово ефективно смањује њихов нето износ на нулу ако смртна накнада није исплаћена.

Наравно, додавање ове заштите ће на одговарајући начин повећати укупне трошкове политике. У овом ћемо чланку погледати овај облик политичара који може бити врло атрактиван за појединце који су оријентисани према инвестицијама и који траже осјетљивост обухвата појмова.

Кључне Такеаваис

• Возач повратне премије омогућит ће осигураницима орочених животних осигурања да поврате цијелу или дио својих премија плаћених током трајања полисе ако не умру током наведеног рока.
• Ако власник полисе не наџиви временски период, куповина традиционалног терминског покрића и улагање разлике пружиће највећи поврат капитала.
• Приликом доношења одлуке о опредељењу за полису треба размотрити толеранцију према ризику улагања инвеститора и његову појединачну пореску ситуацију.
• Власници полиса са већим приходом и ризиком ће ову опцију вероватно наћи са својом загарантованом стопом приноса привлачнијом.

Вагање трошкова и користи

Погледајмо пример како одмерити одлуку о томе да ли да се пријавите за возача са повратним премијама.

На пример, 37-годишњи мушкарац који не пуши може да добије 250 000 УСД терминског покрића путем АИГ-а за 562 долара годишње са стандардном оценом. Ако се дода возачу са повратном премијом, трошак скочи на 880 долара годишње, што је повећање од преко 300 долара годишње. Без јахача, власник полисе ће платити укупно 16, 860 долара током трајања полисе. Додатни возач ће на тај начин довести до укупног трошка терминске политике на 26.400 долара. Напомена: Наводи се за 30-годишњу, нивону политику за 37-годишњег мушкарца, 6'3 ", 220 фунти, 6 бодова у возачкој евиденцији, непушаче, без лекова, без болести.

За аналитички истомишљенике неизбежно је сљедеће питање: Да ли ће за повраћај овог износа новца у међувремену бити потребно платити додатних 9.540 долара?

Анализа трошкова прилике

Да бисте сазнали да ли је додатни трошак вредан, потребно је да урадите исту врсту анализе која се користи за одлучивање да ли да купите трајно покриће осигурања или купите орочено осигурање и уложите разлику. У том циљу, опортунитетни трошак додавања возача у полису мора се израчунати користећи разуман скуп претпоставки.

На пример, користећи бројеве приказане у Примеру 1, ако додатних 318 УСД годишње премије која је потребна за куповину возача буде уложен у заједнички фонд дионица унутар Ротх ИРА-а, за 30 година тај фонд ће вредети мало више од 50 000 УСД, уз претпоставку да годишња стопа раста износи 10%. У овом случају власнику полиса би било боље да уложи разлику него додавање возача својој политици. Али овај је одговор варљиво једноставан, јер овај израчун не узима у обзир такве факторе као што су толеранција на ризик инвеститора или порески оквир власника полисе.

Шта ако власник полисе има ниску толеранцију на ризик или је његов приход превелик да би могао да допринесе Ротх ИРА-у? Ако је то случај, онда би новац могао уложити у опорезиву потврду о депозиту (ЦД) плаћајући 5%. Ако је он у порезном разреду од 30%, на крају 30 година након опорезивања то би нарастало на нешто више од 16.000 УСД.

Стога, ако власник полисера надмаши термин покривања, остаће му ЦД са 16.000 УСД након што је уложио укупно 26.400 УСД (16.860 УСД за полицу и још 318 УСД годишње, или укупно 9.540 УСД током 30 година у ЦД.) То значи да би и сам возач који враћа поврат премије могао да донесе већи укупни принос.

А сада, ставимо то у перспективу. У Примеру 2, 318 долара се сваке године потроши током 30 година како би се повратило укупно 26 400 долара; ово се претвара у годишњу стопу неопорезивог поврата од око 6, 25%. Овај новац је опорезован јер је повраћај главнице.

Важно је имати на уму да ако власник полисе умре у било које време током периода периода, једноставно куповина традиционалног покрића и инвестирање разлике увек ће пружити највећи поврат капитала, јер би у овом случају имовина власника полисе не само да примају смртну накнаду, већ и може да расподељује уложени новац. Стога, ако власник полисе сматра да постоји велика шанса да он или она не наџиве термин, онда возач који враћа поврат премије вероватно не би био примерен.

Ако власник полисе умре у било које време током периода периода, једноставно куповина традиционалног покрића термина и улагање разлике увек ће пружити највећи поврат капитала, јер у овом случају имовина власника полисе не само да прима смртну корист, већ може такође поделите уложени новац.

Доња граница

Да ли је боље да купи возача са повратом премије или да уложи разлику, на крају ће зависити од толеранције инвестицијског ризика према ризику и његове појединачне пореске ситуације. За власнике полиса који могу улагати у рачуне са одгођеним порезом или без пореза и угодно улажу на тржишта, основна појмовна политика без возача вероватно има више смисла. Већи приходи, власници полиса за избегавање ризика вероватно ће сматрати возача поврата зараде са загарантованом стопом поврата привлачнијом.