Аустралијски долар: Шта сваки трговац на Фореку мора да зна

Трговање девизама, односно форек, је све популарније тржиште за инвеститоре и шпекуланте. Тржишта су огромна и ликвидна, трговање се одвија 24 сата дневно, а чак и малом трговцу постоји огромна моћ. Штавише, прилика је да се тргује релативним богатством земаља и економија, за разлику од идиосинкразије компанија.

ТУТОРИАЛ: Топ 10 правила за успешно трговање

Упркос многим атрактивним карактеристикама, тржиште девиза је огромно, компликовано и немилосрдно конкурентно. Главне банке, трговачке куће и фондови доминирају тржиштем и брзо уводе нове информације у цену, а трговац валутама је готово немогуће знати са ким тргују у било којем тренутку.

Девизе нису тржиште неспремних или незналица. За ефикасно трговање страним валутама, трговци морају бити добро познати када је реч о седам главних валута. Ово знање треба да обухвати не само тренутну економску статистику за неку земљу, већ и подлогу одговарајућих економија и посебне факторе који могу утицати на валуте. (Фунта је једна од најпопуларнијих валута која се тргује на свету, а ти фактори снажно утичу. Погледајте 5 извештаја који утичу на британску фунту .)

Увод у аустралијски долар Аустралија није нарочито велика држава, па је 2009. године била 13 у свету по БДП-у и мања од једне десетине САД-а, а број 50 у броју становника и броју 19 у погледу вредности његовог извоза. Ипак, аустралијски долар је једна од пет валута на којима се највише тргује на тржишту. Занимљиво је да је Ауссие долар само 1983.

Аустралија своју популарност међу трговцима валутама дугује 3 Г - геологији, географији и владиној политици. Геологија је компанији поклонила богатство природних ресурса за које је велика потражња, укључујући нафту, злато, пољопривредне производе, дијаманте, жељезну руду, уранијум, никл и угљен. Географија је позиционирала компанију као трговинског партнера за бројне брзо растуће азијске економије са готово незаситним захтевима за ресурсима. Владина политика довела је до прилично стабилних високих каматних стопа, стабилне владе и економије, недостатка интервенција на валутним тржиштима и западњачког приступа пословању и владавини закона који није увек био типичан у региону.

Сваку од најважнијих свјетских валута за трговање контролише (или барем снажно утиче) централна банка земље издавања. У случају аустралијског долара то је Резервна банка Аустралије (РБА). РРА је прилично конзервативна институција и није навикла на врло честе интервенције на тржишту валута. Штавише, док готово све резервне банке имају мандат за контролу инфлације, РБА то схвата прилично озбиљно, а Аустралија често има неке од највиших каматних стопа у развијеном свету.

Уз то, чак и оне релативно високе стопе нису биле довољне да спрече настанак балона у Аустралији. Такођер је вриједно напоменути да се РРА често доводи у питање непредвидивост робног циклуса и његовог утјецаја на трговински биланс и капитални рачун жупаније.

Привреда која стоји иза аустралијског долара У смислу БДП-а (мерено у америчким доларима), Аустралија је добро заузела листу међу главним валутама, са 13. највећом економијом. Међу развијеним земљама, Аустралија тежи великој зависности од робе. Рударство (укључујући енергију) представља преко 5% БДП-а земље, са великим нагласком на никл. Пољопривредна производња је такође критична компонента, јер се око 12% БДП-а веже за пољопривреду (и сродне секторе), са великим процентом излаз који иде ван земље.

Аустралијско богатство ресурса није имало универзално позитиван утицај на економију земље. Чак и са политиком либерализације економије која потиче из раних 1980-их, Аустралија никада није успела да развије успешан домаћи производни сектор. Уместо тога, држава има велики дефицит текућег рачуна и прилично висок ниво спољног дуга. Аустралија је такође претрпела сопствени национални балон становања, а Аустралија има неке од највиших каматних стопа у развијеном свету. (Познавање фактора и показатеља које требате посматрати помоћи ће вам да пратите корак у конкурентном и брзом свету Форек-а. Погледајте економске факторе који утичу на Форек тржиште .)

Возачи економских аустралијских модела дизајнирани за израчунавање „правих“ девизних курсева су очигледно нетачни у поређењу са реалним тржишним курсима, делом и због чињенице да се економски модели обично заснивају на веома малом броју економских променљивих (понекад само једна варијабла попут каматних стопа). Трговци, међутим, укључују много већи спектар економских података у своје одлуке о трговању и њихови шпекулативни изгледи могу сами преместити стопе баш као што оптимизам инвеститора или песимизам могу померати залихе изнад или испод вредности коју предлажу његови темељи.

Главни економски подаци укључују ослобађање БДП-а, малопродају, индустријску производњу, инфлацију и трговинске биланце. Они излазе у редовним интервалима и многи посредници, као и многи извори финансијских информација попут Валл Стреет Јоурнала и Блоомберга, чине ове информације слободно доступним. Инвеститори би такође требало да се упознају са информацијама о запослености, каматним стопама (укључујући заказане састанке централне банке) и дневном протоку вести - природне катастрофе, избори и нове владине политике могу имати значајног утицаја на курс.

Међутим, у Аустралији постоје и други фактори које такође треба посматрати. Аустралијска економија покреће роба (и метали и житарице), а извештаји о усевању, времену, жетви, производњи рудника и ценама метала све може да помери аустријски долар. Срећом, ове податке није тешко пронаћи - аустралијски Биро за пољопривредну и ресурсну економију и науке (АБАРЕС) припрема редовне извештаје који су слободно доступни на интернету.

У складу с тим, снага америчког долара уско је везана за његову изложеност Азији и робни циклус, као и донекле антицикличку позицију у односу на валуте других главних валута. Потражња у Кини, Индији и у мањем обиму у Јапану за природним ресурсима гурнула је аустријски долар према горе у претходним циклусима, да би касније пала како се потражња за робом смањује.

Генерално посматрано, веће цене робе стварају рецесијске (или барем инфлаторне) притиске у већини развијених економија. Дакле, када високе цене ресурса доводе трговце до забринутости за здравље и одрживост раста економија у Европи, Северној Америци и Јапану, аустралијска економија обично изгледа здравије. То позиционира аустралијски долар као популарну алтернативу за трговце који желе да остану дуго на изложености роби и / или азијској потражњи ресурса, а ускраћују се земље које ће вероватно претрпети због већих улазних трошкова.

Јединствени фактори аустралијског долара који контролирају каматне стопе и инфлацију у Аустралији такође су компликовани врло великим ослањањем земље на робе и релативно малом домаћом индустријском базом. То је довело до великих и трајних дефицита текућег рачуна за већину историјата у Аустралији после Другог светског рата. Иако дуг Аустралије није велик у проценту БДП-а, повећање владине потрошње ово ставља на стол као потенцијалну забринутост.

Аустралијска валута је такође ретко антицикличка и променљива. Већина главних развијених економија тргује у тандему међусобно (барем делимично због обимних трговинских веза међу њима), али економија Аустралије је другачија. Аустралија производи релативно мало у начину производње извоза и већина извоза земље иде у растуће економије Азије. То је речено, док Аустралија ужива одређени степен независности од осталих великих светских економија, њено здравље је много више повезано са ценама роба, а волатилност је створила велику волатилност валуте у прошлости.

Царри Траде Аустралиа често је друга половина трговина са пореклом из јапанског јена. Будући да су јапанске каматне стопе толико ниске, аустралијске стопе су тако високе, а региони се мање или више преклапају у погледу временских зона, имовина у аустралијским доларима била је привлачно власништво трговца. Због те повезаности, шпекулације о кретању каматних стопа у било којој земљи могу имати несразмјерни утицај на валуту. (Ова стратегија може пружити приносе чак и ако валутни пар не помиче ни цент. Погледајте валуту са трговином 101. )

Регионални фактори Аустралија се често у свом региону истиче изузетно стабилном владом и општим про-пословним окружењем. Уз то, успон Кине утиче на улогу Аустралије у региону; Кина је одрживије одредиште за инвеститоре у југоисточној Азији који желе да преселе имовину ван својих матичних земаља. Кина и Индија такође имају значајан утицај на трговински и економски учинак Аустралије. Индија и Кина су велики увозници робе произведене у Аустралији, а Аустралија је велики увозник машина и робе широке потрошње произведене у тим земљама.

Течајеве валута доње линије је тешко да се предвиди, а већина модела ретко функционише на дуже од кратког временског периода. Иако су модели засновани на економији ријетко корисни за краткорочне трговце, економски услови обликују дугорочне трендове.

Аустралија је прилично богата земља, али је мала и снажно зависна од пољопривредних и рударских роба. Високе каматне стопе и неконкурентни трошкови отежавају конкуренцију аустралијским предузећима, а земљи недостаје јака производна инфраструктура. Имајући то у виду, аустралијски долар ће вероватно наставити да се тргује на основу цена робе, здравља главних азијских увозника ресурса и високих каматних стопа. Иако би стање аустралијске економије требало да забрине Аустралце, мало је вероватно да ће аустралијски долар изблиједити од важности чак и ако кинески јуан постане значајнији у региону.