Како функционише порез на капитални добитак на пензијским фондовима

Пензиони фондови су врста плана у којем послодавци, запослени или комбинација оба уплаћују у фонд за пружање пензионих накнада запосленима. Овај пензијски новац се улаже у разне финансијске хартије од вредности током многих година; новац расте и исплаћује се запосленима да им обезбеде приход током пензије.

Пензиони фондови и порези

Пензиони фондови временом стварају имовину и омогућавају појединим запосленима бенефиције након одласка у пензију. Сваки запослени обично има право да прихвати паушално плаћање из пензије у тренутку пензионисања или да прима месечне исплате примања.

Порез на капиталну добит доспијева на остварени профит од продаје одређених врста имовине, као што су акције, обвезнице, узајамни фондови и фондови којима се тргује на берзи (ЕТФ). Порез на капиталну добит је подељен на две врсте: краткорочни порез на капитални добитак, који се односи на остварену добит од продаје хартија од вредности које су купљене и продате за мање од 365 дана, и дугорочни капитални добици, који се односе на остварену добит од продаје хартија од вредности купљених и продатих у периоду дужем од 365 дана. Пореске стопе на ове добитке су различите. За средства као што су акције, обвезнице и фондови, дугорочна стопа пореза на капитални добитак се креће од 15 до 20%, зависно од нивоа прихода појединца или ентитета. Краткорочни порез на капитални добитак једнак је уобичајеној стопи дохотка појединца или ентитета.

Пошто пензиони фондови обично улажу у ове врсте имовине, могло би се очекивати да они морају да плате ове порезе. Међутим, пензиони фондови ослобођени су плаћања пореза на капиталну добит. Ово ствара јединствене могућности за раст имовине у пензијским фондовима.

Како пензиони фонд користи од неплаћања пореза на капитални добитак

Пензиони фондови не морају да плаћају порез на капитални добитак, што омогућава да средства у фондовима расту брже. Размотрите пензиони фонд са почетним билансом од 10 милиона долара који расте за 10% сваке године током пет година и плаћа нула пореза на капитални добитак. Претпоставимо да се на крају сваке године целокупни портфолио ребалансира и све инвестиције продају и замене различитим. На крају пет година, овај фонд расте на приближно 16, 1 милиона долара и не плаћа порез на капитални капитал у том процесу.

Замислите хипотетички сценариј у којем пензиони фондови морају плаћати порез. Фонд са почетним билансом од 10 милиона долара и растом од 10% сваке године вредео би 15, 04 милиона долара на крају пет година уколико би се на крају сваке године потпуно ребалансирао и порез на капитални добитак износио 15%. Међутим, фонд би морао платити 889.000 УСД укупног пореза на капиталну добит.

Пошто пензијски фонд не мора да плаћа порез на капитални добитак, тај новац штеди (889.000 долара по овом сценарију). Будући да тај новац остаје у пензијском фонду, он такође расте, додајући још 180.000 УСД капитала у пензиони биланс.

Иако сами пензиони фонд не мора да исплаћује капитални добитак, расподјеле запослених биће опорезоване по стопама прихода корисника. Ако запослени користи своје расподјеле пензијских фондова за сопствене инвестиције, тај новац бит ће подложан порезу на капитални добитак у години у којој остваре било који остварени добитак. Међутим, пошто је пензиони фонд ослобођен пореза пре расподеле, то резултира већом пензионом погодношћу за запосленог.

Иако пензиони фондови нису потребни за плаћање пореза на капиталну добит, корпорације које снабдевају пензијске фондове плаћају порез на добит. Овај износ може имати одређени утицај на износ који компаније уплаћују у пензионе фондове запослених, што може имати утицаја на биланце инвеститора.