Рачуни или ЦД-ови на новчаном тржишту: која је инвестиција боља?

Постоји неколико разлога да део своје имовине сачувате у готовини или њиховим еквивалентима, као што су рачуни на новчаном тржишту (ММА) или депозитни сертификати (ЦД-и). Добро осмишљен финансијски план диктира да одржавате хитни фонд у износу од шест до 12 месеци трошкова живота. Можете користити ММА-ове и ЦД-ове да диверзификујете инвестициони портфељ или да финансирате краткорочни циљ.

ВМА и ЦД-ови могу се чинити заменљивим. Оба су банкарска производа која нуде мале приносе уз максимални душевни мир. Међутим, избор између њих у коначници зависи од одређеног циља који имате за готовину и ваше потребе за ликвидношћу. Разумевање разлика између њих две је кључ за утврђивање који је најпогодније возило за ваше потребе.

Како функционишу рачуни на новчаном тржишту

ВМА је врста узајамног фонда који улаже у веома краткорочне каматне инструменте како би створио променљив принос уз очување главнице. Обично испоручује камате веће од штедних рачуна, али често је потребан већи минимални депозит. Неки рачуни такође захтевају минимално стање да би добили највишу стопу.

Каматне стопе на ВМА су променљиве, што значи да расту и падају са тржиштем каматних стопа. Већина ВМА долази с ограниченим привилегијама писања и провјере равнотеже. Међутим, федерални прописи ограничавају број трансакција у ВМА на шест месечно.

Кључне Такеаваис

• ФДИЦ су заштићени само рачуни на новчаном тржишту (ВМА) које нуде банке.
• ВМА је боље возило за употребу када имате тренутну потребу за готовином.
• ЦД обично нуди већи принос од ММА, али постоје казне ако рано извадите новац.
• ЦД-љествице помажу у заштити приноса, посебно у окружењу са растућим каматама.

Постоје значајне разлике између рачуна на новчаном тржишту које нуде банке и фондова новчаног тржишта које нуде брокери или узајамни фондови. Фондови новца на тржишту раде слично као ВМА, осим што фондови новца нису осигурани од стране ФДИЦ-а. Средства на новчаном тржишту обично се нуде као опција у плановима од 401 (к). Од 2016. године средства су уложена у америчко министарство финансија или државне обвезнице, а не у корпоративне или општинске обвезнице. Промјена је из љубазности СЕЦ-а побољшала захтјеве за ликвидношћу и квалитетом.

Како раде сертификати о депозиту

Потврде о депозитима најбоље се описују као орочени депозити који кредитирају фиксну каматну стопу везану за датум доспећа. Дуже време депозита резултира вишом каматном стопом. ЦД-ови се издају са роком доспећа од једног месеца до десет година. С традиционалним ЦД-овима банке наплаћују казну за повлачење новца прије датума доспијећа. Неке банке сада нуде ЦД без пенала који вам омогућавају да повучете свој новац без казне, али вероватно ћете добити много нижу каматну стопу за привилегију. Остале врсте ЦД-ова омогућавају вам да повучете само камате без казне.

Као и код сваког банкарског депозита, и рачуни на новчаном тржишту и депозитни сертификати осигуравају од Федералног корпорације за осигурање депозита (ФДИЦ) до 250.000 УСД по особи по рачуну.

Кад је ММА бољи од ЦД-а

Генерално, ВМА је боље возило за употребу када имате или имате тренутну потребу за готовином. Ако вам се поквари мотор аутомобила, не бисте желели да платите казну за прерано подизање новца са једногодишњег ЦД-а. Ако планирате краткорочну куповину, као што су нови аутомобил или главни уређај, ВМА пружа већу флексибилност са становишта ликвидности.

ВМА такође могу бити бољи избор у окружењу са растућим каматним стопама. Банке периодично прилагођавају приносе на ВМА, нудећи прилику да зарађујете више на вашем новцу, како каматне стопе расту. Међутим, исти ефекат можете постићи с већим приносима улагањем у краткорочне ЦД-ове и увођењем их у ЦД-ове са вишим приносом како сазревају.

У тренутном окружењу са ниским каматама, краткорочни ЦД-ови би могли бити најбољи улог јер дугорочнији ЦД или рачун на новчаном тржишту неће уродити много у погледу камата.

Кад је ЦД бољи од ММА

ЦД-ови обично нуде већи принос од ММА-ова. Дужи датум доспећа значи да ћете добити вишу каматну стопу. Ако апсолутно немате потребе за новцем, можете временски закључати вишу стопу. ЦД-и се често користе за финансирање циљева у року од 10 година, када можда не желите да ризикујете због осцилације цена тржишних опција, као што је акцијски узајамни фонд.

Иако улагање у дугорочне ЦД-ове може да осигура вишу фиксну стопу, то би било неповољно у периоду раста каматних стопа. Ако мислите да ће се каматне стопе повећавати током одређеног времена, било би боље да улажете у краткорочне ЦД-ове. Неке банке нуде ЦД са променљивом стопом са стопама које ће се повећавати како каматне стопе расту, али почетни приноси имају тенденцију да буду нижи од класичних ЦД-ова.

Такође бисте могли да користите стратегију за лествице на ЦД-у да уравнотежите своје потребе за ликвидношћу и да добијете веће приносе. На пример, могли бисте да уложите једнаке износе у једногодишње, дво- и трогодишње ЦД-ове. Када сазрева једногодишњи ЦД, он се претвара у нови трогодишњи ЦД. Након што двогодишњи ЦД сазре и буде пребачен у други трогодишњи ЦД, тада имате трогодишњи ЦД сазревање сваке године која следи.

Дугорочне стратегије лествирања могу да користе петогодишње ЦД-ове, што може повећати ваш просечни принос још већи. Нето ефекат стратегије је могућност прикупљања виших каматних стопа како ЦД-и сазревају, а увек остају уложени и одржавајући степен ликвидности са ЦД-овима који доспевају сваке године.