СЕЦ образац С-3
Образац С-3 Комисије за безбедност и размену (СЕЦ) је поједностављени образац за регистрацију безбедности који користе компаније које су већ испуниле остале захтеве за извештавање. Образац региструје хартије од вредности по Закону о хартијама од вредности из 1933. године само за компаније са седиштем у САД. Компаније које желе да користе С-3 морају да су испуниле све захтеве за извештавање Закона о берзи хартија од вредности из 1934. из члана 12 или 15 (д), што следи претпоставци да компаније које желе да се региструју имају неки облик обезбеђења који је поднесен СЕЦ-у.
Објашњење СЕЦ обрасца С-3
Образац СЕЦ-а С-3 понекад се подноси након иницијалне јавне понуде (ИПО) и обично се подноси истовремено са уобичајеним акцијама или преферираним понудама акција.
Постоје разни други захтеви који предузећа морају испунити образац С-3. У 12 месеци пре попуњавања обрасца, компанија мора да је испунила све захтеве за дугове и дивиденде. Закон о СЕЦ-у из 1933. године такође захтева да се ови обрасци поднесу да би се осигурало откривање суштинских чињеница о пословању након регистрације хартија од вредности компаније. То омогућава СЕЦ-у да пружи инвеститорима посебне детаље о понуђеним хартијама од вредности и делује на отклањању лажних продаја таквих хартија.
Састав обрасца СЕЦ С-3
Форма С-3 је у основи састављена из два дела. Први део се састоји од насловне стране, фактора ризика и проспекта који ће на крају бити доступан свим потенцијалним инвеститорима. Други део се састоји од излагања, предујмова и разних других објављивања која се обично не дистрибуирају инвеститорима, али су доступна јавности путем СЕЦ-овог електронског система за прикупљање, анализу и преузимање података (ЕДГАР).
Проспект се превасходно састоји од резимеа који садржи све критичне информације о безбедносној понуди, укључујући врсту заштите, ако је опција прекорачења цене, размену (ако постоји) где ће бити наведен и како ће се приход користити. Емитенти који су прилично нови или прилично непознати вероватно ће укључивати пословну стратегију, снаге на тржишту и често и основне финансијске информације о компанији. Услови за цену нису укључени до коначног нацрта проспекта, верзије која се доставља инвеститорима са потврдама о продаји од стране корисника.
Откривање фактора ризика углавном се дели на пододељке, укључујући ризике који су релевантни за саму понуду и ризике повезане са компанијом која је издала. Већина фактора ризика може се наћи на најсавременијем обрасцу компаније-издавачу 10-К или Обрасцу 10-К.
Додатни одељци који морају бити укључени у образац С-3, у зависности од врсте компаније која је издала и врсте хартија од вредности које се издају обухватају откривање односа зараде према фиксним накнадама, план дистрибуције и пуни опис хартија од вредности које су регистровани.
У већини случајева, образац С-3 такође открива информације о стручности рачуновођа и адвоката издаваоца који нуде валидацију хартија од вредности које су продате на продају.
Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.