СЕЦ образац С-4 дефинисан
Образац СЕЦ-а С-4 је подношење пријаве код Комисије за хартије од вредности (СЕЦ) од стране јавно трговачке компаније која се користи за регистрацију било каквих значајних информација у вези са спајањем или аквизицијом. Уз то, образац подносе и компаније које су подвргле понуди размене.
Разбијање СЕЦ обрасца С-4
Образац СЕЦ-а С-4 познат је и под називом Изјава о регистрацији по Закону о берзи хартија од вредности из 1933. (Закон о берзи хартија од вредности из 1933. године, који се често назива и "истина у хартијама од вредности", захтева да ти обрасци за регистрацију пружају суштинске чињенице, подносе се ради откривања важних података након регистрације хартија од вредности компаније.)
За трансакцију М&А, СЕЦ захтева да образац С-4 садржи информације, између осталог, о условима трансакције, факторима ризика, омјеру зараде према фиксним накнадама и другим омјерима, финансијским информацијама Про-форма, материјалним уговорима с компанијом која је прибављене, додатне информације потребне за препродају лица и странака за које се сматра да су осигураваоци, и интересовања именованих стручњака и адвоката.
Пример подношења обрасца СЕЦ С-4
22. децембра 2015. године, Марриотт Интернатионал је поднио образац С-4 у којем је описао своју предложену комбинацију са Старвоод Хотел & Ресортс Ворлдвиде. Документ на 192 странице, осим прилога, садржи комплетне детаље предложене трансакције, која се на крају затворила 23. септембра 2016. За инвеститоре су, поред података о Про-формацији и бројева процене трансакције, можда најзанимљивији одељци подношење су разлози сваке компаније за комбинацију и временски оквир посла, који тачно наводи како и када је посао склопљен.
Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.