Како се развијају модели обештећења за саветнике

По први пут у историји финансијски саветници који се баве провизијама примећују пад новог пословног развоја широм сектора управљања богатством. Зашто? Због тога што се инвестициона индустрија у целини премешта у правцу финансијских савета заснованих на накнадама, јер клијенти траже само да плаћају услуге које су им потребне.

Према истраживачкој фирми Церулли Ассоциатес, регистровани саветници за инвестиције и двоструко регистровани саветници прерасли су из готово непостојећег пре 30 година до управљања нешто мање од 2, 8 билиона долара у АУМ-у на крају 2013. "У последњих пет година раст АУМ-а је просечан 14, 5% (за финансијске саветнике засноване на накнадама) у поређењу са 9, 4% за целу индустрију. " Шта то значи за финансијске саветнике засноване на провизијама?

То значи да се збирка клијената за финансијске савете засноване на провизијама смањује и саветници треба да преиспитају понуду услуга ако желе да остану конкурентни у овој променљивој регулаторној индустрији. Уз то речено, питање које саветници и клијенти морају да поставе себи: да ли у свету управљања богатством још увек постоји место за саветодавне саветнике ?

Улога финансијских саветника заснованих на комисији

Финансијски саветници са седиштем у Комисији баве се строго инвестицијским стратегијама. Делују слично брокерским посредницима у смислу да активно купују и продају хартије од вредности за своје клијенте. Ови саветници добијају провизије - не од својих клијената, већ од компанија где купују хартије од вредности.

Од финансијске кризе 2008. године, индустрија финансијских савета постала је скептична према саветницима који се баве комисијом, јер се сматра да су њихове услуге ограничене на инвестиционе стратегије. Многи потрошачи сада сумњају да финансијски саветници који се баве провизијама могу да дају предност својим најнижим резултатима над најбољим интересима својих клијената.

Улога саветника који се баве накнадама

Финансијски саветници који се баве накнадама имају потпуно супротну структуру прихода. Ове финансијске саветнике плаћају њихови клијенти за услуге које пружају. Добра страна овога је да саветници који се баве накнадама нуде разне услуге које превазилазе обим инвестиција, као што су порези, имовинско планирање и пензионисање.

Сматра се да финансијски саветници који се баве накнадама увек имају најбоље интересе својих клијената у срцу, јер не остварују приход од продаје финансијских производа или одређених хартија од вредности. Плаћају их (само њихови клијенти) за пружене услуге.

Који је тип саветника најбољи?

Одговор зависи од потреба клијента. Ако инвеститор нема софистициране потребе за финансијским планирањем и само жели помоћ при избору улагања, финансијски саветник који се темељи на провизији може бити прави избор. Неће бити властитих трошкова за инвеститора, јер саветника плаћа компанија за хартије од вредности. Клијенти који још увијек оклијевају могу прегледати да ли су предложене инвестиције најприкладније за њихове потребе истраживањем представљених опција.

Проблем са тим је што је неким клијентима можда тешко да пронађу саветника који се темељи на комисији. Према ЦНБЦ-у, „не само да се већи број потрошача креће ка (базираном на накнади) моделу, већ све већи број наручених посредника из великих компанија које се баве производњом и независним брокерским дилерима то такође раде“.

Иако саветнике засноване на накнадама плаћају њихови клијенти за услуге, а не од проданих финансијских производа, они и даље примају плаћање у једном или другом облику. Да, клијенти плаћају само за пружене услуге, али ако саветник не препоручи нове услуге, оне неће бити плаћене. Друга страна кованице је да потрошачи не би требало да очекују да ће добити професионалну услугу без плаћања за пружену услугу. (За читање у вези, погледајте: Да ли бирате финансијског саветника само за накнаду? )