Ограничавање губитака

Једноставно није могуће да било који трговац - било аматерски, професионални или било где у средини - у потпуности избегне губитке. Дисциплиновани трговац у потпуности је свестан неизбежности губитка тешко зарађеног профита и у стању је да прихвати губитке без емоционалних превирања. Међутим, истовремено, постоје систематски методи помоћу којих можете осигурати да се губици сведу на минимум. Погледајмо како. (За више увида, прочитајте Налог за заустављање - губитак - осигурајте да га користите и сузите свој домет са стоп лимит налогима. )

Лимитни системи

Сваки трговац треба да користи систем ограничења губитака којим он или она ограничавају губитке на фиксни проценат активе или фиксни проценат губитка од капитала запосленог у једној трговини. Замислите такав систем као прекидач струје у трговини. Након што је одређени проценат изгубљен са трговачког рачуна или главнице којом се тргује, трговац може сасвим добро да заустави трговање или може одмах изаћи из губитничке позиције. Са овим системом излазак из губитничке позиције је немотивна одлука на коју не утичу никакве наде да ће се тржиште „засигурно окренути сваког тренутка“.

Лимит губитка од 2%

Уобичајени ниво прихватљивог губитка за нечији трговачки рачун је 2% капитала на рачуну за трговање. Капитал на вашем трговинском рачуну је ваш ризични капитал, тј. Капитал који свакодневно користите (ризик) да бисте покушали да остварите профит за своје предузеће.

Овај систем ограничења губитака може се применити и пре уласка у трговину. Када одлучујете колики одређени инструмент трговања желите да купите, истовремено бисте израчунали колики сте губитак могли да претрпите на тој трговини без кршења правила од 2%. Када успостављате своју позицију, такође бисте ставили налог за заустављање у року од највише 2% губитка од укупног капитала на вашем рачуну. Наравно, заустављање може бити било где од 0% до 2% укупног губитка. Нижи ниво ризика је потпуно прихватљив ако то захтева појединачна трговина или филозофија.

Сваки трговац има различиту реакцију на правило 2%. Многи трговци сматрају да је граница ризика од 2% премала и да гуши њихову способност да учествују у ризичнијим трговинским одлукама са већим делом својих трговачких рачуна. С друге стране, већина професионалаца сматра да је 2% смешно висок ниво ризика и воле да губици буду ограничени на око 0, 5% -0, 25% свог портфеља. Одузимање, професионалци би природно били већи од ризика од оних са мањим рачунима, јер је губитак од 2% на великом портфељу уништавајући ударац. Без обзира на величину вашег капитала, паметно је бити конзервативан, а не агресиван када прво осмислите своју стратегију трговања. (За повезано читање, погледајте Технике заустављања и заустављања .)

Месечни лимит губитка од 6%

Поред ограничавања губитака од појединачних трговина, трговци би требало да успоставе прекидач који спречава велике укупне губитке током одређеног временског периода.

Опште правило за укупне месечне губитке износи највише 6% вашег портфеља. Чим капитал вашег рачуна падне на 6% испод места где је регистрован последњег дана претходног месеца, престаните са трговањем! Да, правилно сте ме чули. Када постигнете ограничење губитка од 6%, престаните са трговањем у потпуности за остатак месеца. У ствари, када се укључи 6% прекидач, идите још даље и затворите све своје изванредне позиције и остатак месеца проведите у страну. Преостале дане у месецу искористите како бисте се прегруписали, анализирали проблеме, посматрали тржишта и припремили се за поновни улазак када сте сигурни да можете спречити сличну појаву у следећем месецу.

Како идете на успостављање система за ограничавање губитака од 6%? Морате израчунати свој капитал сваки дан. Ово укључује сву готовину на вашем трговинском рачуну, новчане еквиваленте и тренутну тржишну вредност свих отворених позиција на вашем рачуну. Упоредите овај дневни зброј са укупним износом вашег капитала последњег дана трговања у претходном месецу и, ако се приближавате прагу од 6%, припремите се за прекид трговања.

Употребом лимита губитка од 6% месечно се омогућава трговцу да задржи три отворене позиције са потенцијалним губицима од 2%, или шест отворених позиција са потенцијалом губитка од 1% и тако даље.

Израда неопходних прилагођавања

Наравно, флуидна природа и ограничења од 2% појединачне трговине и 6% месечног лимита губитака значи да морате поново да калибрирате своје трговачке позиције сваког месеца. Ако, на пример, уђете у нови месец остварујући значајну зараду претходног месеца, прилагодите заустављање и величине својих налога тако да не више од 2% ново израчунатог укупног капитала буде изложено ризику од губитака. Истовремено, када ваш рачун порасте на вредности, правило 6% ће вам омогућити да тргујете већим позицијама следећег месеца. Обрнуто је такође тачно: Ако изгубите новац у току једног месеца, мања основица капитала следећег месеца осигураће да ваше трговачке позиције буду мање.

Правило 2% и 6% омогућавају вам да пирамиду додате на своје победничке позиције када сте у ролни. Ако ваша позиција прелази на позитивну територију, можете се зауставити изнад пробоја и купити више истих акција - све док ризик на новој збирној позицији не буде већи од 2% капитала вашег рачуна и укупног ризика рачуна је мање од 6%. Додавање система пирамида у једначину омогућава вам да проширите профитабилне позиције без икаквог сразмерног повећања прагова ризика.

Доња граница

Правила од 2% и 6% топло се препоручују свим трговцима, посебно онима који су склони емоционалном боли доживетих губитака. Ако имате већи ризик против ризика, подесите губитак у процентима на мање од 2% и 6%. Међутим, не препоручује се повећање прагова. Професионалци ретко заостану за таквим потенцијалима губитака, па добро размислите пре него што повећате праг ризика.