Национална асоцијација трговаца хартијама од вредности (НАСД)
Национална асоцијација трговаца хартијама од вредности (НАСД) била је саморегулирајућа организација индустрије хартија од вредности и претходница Регулаторног тела финансијске индустрије (ФИНРА). Био је одговоран за рад и регулисање НАСДАК берзи и ванберзанског тржишта. Такође је администрирала испите за инвестиционе стручњаке, као што је испит серије 7. НАСД је био оптужен да је надзирао пословање НАСДАК-а на тржишту.
Разумевање Националне асоцијације трговаца хартијама од вредности (НАСД)
НАСД је основан 1939. године, према одредбама измена и допуна Закона о берзи хартија од вредности из 1938. године Малонеи. Такође је био водећи оснивач НАСДАК берзе, основане 1971. године. Ради као надзорник берзанског пословања за тржишне активности и НАСДАК-а, под свеобухватним надзором Комисије за хартије од вредности (СЕЦ), НАСД је играо водећу улогу у управљању трговањем акцијама на тржишту од 1939. до 2007. године. Те године се спојио са регулативом, применом закона и арбитражном огранком Њујоршке берзе ради формирања ФИНРЕ.
Национална асоцијација трговаца хартијама од вредности (НАСД) играла је водећу улогу у управљању трговањем акцијама на тржишту од 1939. до 2007. године, када се спојила са регулацијском, извршном и арбитражном руком њујоршке берзе ради формирања финансијске индустрије Регулаторно тело (ФИНРА).
НАСД вс. ФИНРА
ФИНРА је независни регулаторни субјект који функционише слично као НАСД и надгледа све акције на берзи у Сједињеним Државама. Његове функције укључују надзор над свим брокерским фирмама, филијалама и представницима хартија од вредности. ФИНРА надгледа СЕЦ и овлашћена је да примењује правила и прописе СЕЦ-а.
Омогућава и олакшава лиценцирање представника хартија од вредности који тргују у свим аспектима тржишта. Њени захтеви за лиценцирање развијени су у складу са прописима и надзором СЕЦ-а. Водеће потребне ФИНРА лиценце укључују серије 3, 6 и 7. Поред лиценцирања за појединце и компаније, ФИНРА такође пружа текуће едукативне семинаре и прати појединце и компаније које су активне на финансијским тржиштима ради поштивања прописа.
Као водећи регулаторни субјект на тржишту хартија од вредности, ФИНРА управља тржишним централним регистром за регистрацију (ЦРД), који укључује евиденцију активности хартија од вредности за све фирме и представнике хартија од вредности који тргују на тржишту. ФИНРА је и водећи арбитар у свим споровима за трговање на финансијском тржишту. На финансијским тржиштима арбитража је водећа процедура за решавање спорова између ентитета и трговачких представника. ФИНРА олакшава арбитражне поступке који су слични формалним судским предметима, али имају ниже трошкове. Арбитражни панели ФИНРА одговорни су за доношење коначних одлука о арбитражним предметима.
ФИНРА сарађује са Северноамеричким удружењем администратора хартија од вредности (НАСАА), које надгледа захтеве за лиценцирање три кључне дозволе тржишта: Серије 63, 65 и 66.
Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.