Дефиниција односа профитабилности

Шта су коефицијенти профитабилности?

Коефицијенти профитабилности су класа финансијских показатеља која се користе за процену способности предузећа да ствара зараду у односу на приходе, оперативне трошкове, билансну имовину и капитал акционара током времена, користећи податке из одређеног временског периода.

1:47

Вредност приноса

Кључне Такеаваис

• Коефицијенти профитабилности састоје се од групе мјерила која процјењују способност компаније да оствари приход у односу на приходе, оперативне трошкове, билансну имовину и капитал акционара.
• Коефицијенти профитабилности такође показују колико компаније добро користе постојећу имовину за стварање добити и вредности за акционаре.
• Резултати већег омјера често су повољнији, али омјери пружају много више информација у односу на резултате других, сличних компанија, повијесне перформансе компаније или просјек у индустрији.

Шта вам говоре коефицијенти профитабилности?

За већину показатеља профитабилности, већа вредност у односу на однос конкурента или у односу на исти омјер из претходног периода указује да компанија послује добро. Коефицијенти су најинформативнији и најкориснији када се користе за поређење предметне компаније са другим, сличним компанијама, историјом компаније или просечним омјерима за компанију у целини.

На пример, бруто профитна маржа је један од најчешће коришћених односа зараде или марже. Неке индустрије доживљавају сезоналност у свом раду, као што је индустрија малопродаје. Продавци обично имају знатно веће приходе и зараде током сезоне празника на крају године. Не би било корисно упоређивати бруто профитну маржу четвртог тромјесечја трговачке компаније са њеном маржом бруто добити из првог квартала, јер не би откриле директно упоредиве податке. Упоређивање профитне марже у четвртом тромјесечју са продајном маржом из четвртог тромјесечја из истог периода прије годину дана било би далеко информативније.

Примери коефицијента профитабилности

Коефицијенти профитабилности су најпопуларнија метрика која се користи у финансијској анализи и они углавном спадају у две категорије: коефицијенти марже и приноси. Коефицијенти марже дају увид у, из неколико различитих углова, способност компаније да претвара продају у профит.

Коефицијенти поврата нуде неколико различитих начина да се испита колико добро компанија доноси принос за своје акционаре. Неки примери коефицијента профитабилности су маржа профита, принос на активу (РОА) и поврат на капитал (РОЕ).

Маргин Ратиос: Маргин профит

Различите марже профита користе се за мерење профитабилности компаније на различитим нивоима трошкова, укључујући бруто маржу, оперативну маржу, претпорезну маржу и нето профитну маржу. Марже се смањују како се узимају у обзир слојеви додатних трошкова, попут трошкова продате робе (ЦОГС), трошкови пословања и неоперативни трошкови, те плаћени порези.

Бруто маржа мјери колико компанија може обиљежити продају изнад ЦОГС. Оперативна маржа је проценат од продаје који је остао након покривања додатних трошкова пословања. Маржа пре опорезивања показује профитабилност компаније након даљег обрачуна неоперативних трошкова. Нето маржа профита односи се на способност компаније да ствара зараду након опорезивања.

Коефицијенти поврата: Поврат средстава

Профитабилност се процењује у односу на трошкове и трошкове, и она се анализира у поређењу са средствима како би се видело колико је компанија ефикасна у распоређивању имовине ради остваривања продаје и евентуалног профита. Израз поврата у односу на РОА обично се односи на нето добит или нето приход, износ зараде од продаје након свих трошкова, трошкова и пореза.

Што више компаније нагомила, то је већа продаја и потенцијално већи профит компанија. Пошто економија обима помаже нижим трошковима и повећавању маржи, приноси могу расти бржим темпом од активе, што у коначници повећава принос на активу.

Коефицијенти поврата: Поврат на капитал

РОЕ је омјер који се највише тиче власника капитала компаније, јер мјери њихову способност да зараде на поврату својих капиталних улагања. РОЕ се може драстично повећати без додавања капитала када једноставно може имати користи од већег приноса уз помоћ веће базе имовине.

Како компанија повећава величину имовине и остварује бољи принос са већом маржом, власници капитала могу задржати већи део поврата кад су додатна средства резултат коришћења дуга.

Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.

Сродни услови

Коефицијенти активности Коефицијенти активности мере способност предузећа да конвертује различите рачуне из својих биланса у готовину или продају. више Како се користи ДуПонт анализа за процену РОЕ компаније ДуПонт анализа је оквир за анализу основних перформанси које је популаризовала ДуПонт Цорпоратион. ДуПонт анализа је корисна техника која се користи за декомпозицију различитих покретача поврата на капитал (РОЕ). више Да ли ова компанија зарађује новац? Графиковање профитне марже Профитна маржа мери степен до којег компанија или пословна активност зарађују. Изражава се у процентима, што указује на то колико цента зараде доноси компанија за сваки долар продаје. више Шта је повратак у финансијама? У финансијама, поврат је добитак или губитак који потиче од улагања или штедње. више Разумевање поврата од продаје (РОС) Поврат продаје (РОС) је финансијски коефицијент који се користи за процену оперативне ефикасности компаније. више Како функционише анализа рације Анализа коефицијента односи се на методу анализе ликвидности, оперативне ефикасности и профитабилности компаније упоређивањем ставки у њеним финансијским извештајима. више партнерских веза