Топ 5 фондова за приносе за високе приносе за 2019. годину

Инвеститори су све више заинтересовани за обвезнице високог приноса, покушавајући да пронађу боље перформансе од оних које државне обвезнице могу да понуде. Федералне резерве су, након финансијске кризе 2008., смањиле приносе на конзервативнијим хартијама од вредности са фиксним дохотком, остављајући многе инвеститоре у потрази за повратима на другом месту. Обвезнице високог приноса носе већи ризик од државних обвезница, али инвеститори су приморани да размотре да преузму ризик него што се баве непостојаношћу тржишта акција.

Кључне Такеаваис

• Обвезнички фондови високог приноса улажу у „смеће“ обвезнице - корпоративне обвезнице нижег кредитног квалитета које носе приносе веће од тржишних.
• Улагачи гледају на обвезнице високог приноса како би оствариле бољи поврат од ниско доносних, али сигурнијих, државних и високо оцењених корпорација.
• Посједовање обвезница високог приноса долази са посебним ризиком јединственим за овај дио тржишта фиксног дохотка. Обавезно схватите производ или фонд пре улагања.

Фонд за капитални приход и вјерност (ФАГИКС)

Основан 1977. године, Фиделити Цапитал & Инцоме Фунд инвестира у власничке и дужничке хартије од вредности, са нагласком на дужничке хартије од вредности слабијег квалитета. Фонд се такође фокусира на компаније које се суочавају са финансијским тешкоћама. Има 12, 36 милијарди долара имовине под управљањем (АУМ) од октобра 2018. године.

Приноси 4, 01%. Дужничке хартије од вредности у портфељу фонда имају просечну пондерисану рочност од 11, 4 године са трајањем 3, 75 година. Ово је краће трајање, што указује да обвезнице имају мању изложеност ризику од повећања каматних стопа. Фонд има разуман омјер расхода од 0, 67% и просјечан је десетогодишњи поврат од 9, 96%.

Топ 10 удјела фонда Фиделити Цапитал & Инцоме Фунд обухвата инструменте са фиксним приходом од енергетских компанија, финансијских компанија и оних из технолошког сектора. Ова три сектора чине 36, 57% њиховог тренутног удјела. Потребна је почетна минимална инвестиција од 2.500 долара.

Акције инвеститора са високим приносом Вангуард (ВВЕХКС)

Вангуардов високи принос корпоративни фонд фокусира се на корпоративни дуг са нижим кредитним рејтингом. Менаџер фонда тражи квалитетније јунк обвезнице вишег квалитета. Вангуард наводи да је овај приступ намењен враћању доследног дохотка, истовремено минимизирајући задане вредности и главни губитак. Фонд има већу волатилност која је ближа оној на берзи.

Фонд има омјер расхода од 0, 23%, што је 77% ниже од просјечног расхода сличних фондова. Фонд има нето имовину од 23, 8 милијарди долара са приносом од 5, 74% од октобра 2018. У портфељу се налази 484 обвезнице, са просечним ефективним роком доспећа од 5, 4 године и просечним трајањем 4, 2 године.

Вангуардов високи принос корпоративни фонд поседује 20, 1% своје имовине у сектору комуникација, затим 12, 5% у енергетици и 12, 3% у потрошачкој нецикличкој. Обвезнице са оценом Ба2 највећи део портфеља имају 17, 2%, а следе Б1 обвезнице 16, 1%. Захтева минимално улагање од 3.000 долара.

Фонд обвезница високог приноса БлацкРоцк (БХИИКС)

БлацкРоцк фонд за приносе за високе приносе, који је почео да тргује 1988. године, улаже у обвезнице неинвестицијског ранга са роком доспијећа од 10 година или мање. Најмање 80% имовине уложено је у обвезнице високог приноса, које укључују конвертибилне и обезбеђене хартије од вредности. Фонд има 15, 12 милијарди америчких долара у АУМ-у са приносом од 5, 6% од октобра 2018. Обвезнице у фонду су 77, 5% уложене у корпоративне обвезнице.

Око 42% акција БлацкРоцк фондова са високим приносом има рејтинг Б, а додатних 18, 6% његових удела има ББ рејтинг. Фонд има преко 1.500 удјела у свом портфељу са омјером трошкова од 0, 62%. Фонд расподељује своје приносе на месечној основи.

СПДР Барцлаис Цапитал ЕТФ (ЈНК)

ЕТФ-ови који улажу у обвезнице високог приноса могу бити погодни за инвеститоре који желе да избегну скупа продајна оптерећења и минималне износе улагања који су обично повезани са улагањем у узајамне фондове. Фонд прати перформансе Барцлаис индекса високих течности врло течног. Фонд има нето имовину од 9, 62 милијарде долара и исплаћује дивидендни принос од 5, 56% од октобра 2018. године.

Највећа алокација за фонд је енергетски сектор са пондеријом од близу 69%. Фонд има омјер расхода од 0, 4% и исплаћује принос од 5, 44%. У погледу квалитета власништва, око 40% удела има ББ, а 45% је оцењено Б. Око 35% обвезница има рочности од пет до седам година, а око 30% обвезница има рочности од седам до 10 година.

иСхарес иБокк $ ЕТФ (ХИГ) високог приноса

ИСхарес иБокк $ Хигх Ииелд Цорпорате Бонд ЕТФ је још један ЕТФ са високим приносом, који пружа широку изложеност америчким високим приносним корпоративним обвезницама. Има нето имовину већу од 14, 9 милијарди долара и исплаћује принос од око 5, 93% од октобра 2018. Фонд има 1.025 удјела и омјер расхода од 0, 49%.

Овај фонд има релативно висок бета коефицијент, што показује да има већу волатилност од неких конзервативнијих обвезничких фондова. Фонд је почео да тргује 2007.