Ризик трансакције

Шта је трансакциони ризик?

Трансакцијски ризик односи се на штетни утицај који флуктуације девизног курса могу имати на завршену трансакцију пре измирења. То је ризик течаја повезан са временским кашњењем између склапања уговора и његовог подмирења.

Кључне Такеаваис

• Трансакцијски ризик односи се на штетни утицај који флуктуације девизног курса могу имати на завршену трансакцију пре измирења.
• Трансакцијски ризик има тенденцију повећања када постоји дуго временско раздобље између склапања уговора и његовог измирења.
• Ризик трансакције може се смањити коришћењем форвардова и опционих уговора да би се заштитило од неповољних кретања курса.

Разумевање ризика трансакције

Обично компаније које се баве међународном трговином имају трошкове у валути те земље или морају, у неком тренутку, да врате добит назад у своју земљу. Када се морају укључити у ове активности, често постоји временско одлагање између договора о условима девизне трансакције и њеног извршења да закључи посао. Што је већа временска разлика између ових догађаја, већи је и ризик трансакције, јер постоји више времена за промену курса. Трансакцијски ризик неизбежно је користан једној страни трансакције, али компаније морају бити проактивне како би осигурале да штите износ који очекују да приме.

На пример, ако америчка компанија враћа добит од продаје у Немачкој. мораће да замени евре које би примио у америчке доларе (УСД). Компанија се слаже да ће трансакцију завршити по одређеном курсу ЕУР / УСД. Међутим, обично постоји временски застој између времена када је трансакција уговорена до извршења или нагодбе. Ако би у том временском периоду евро депресирао у односу на УСД, тада би компанија добила мање америчких долара поравнања ове трансакције.

Ако је курс ЕУР / УСД у тренутку трансакције био 1, 20, то значи да се 1 Еуро може заменити за 1, 20 УСД. Дакле, ако износ за враћање буде 1.000 евра, компанија очекује 1.200 УСД. Ако курс падне на 1, 00 у време поравнања, компанија ће добити само 1, 000 УСД. Ризик трансакције резултирао је губитком од 200 УСД.

Трансакцијски ризик ствара потешкоће за појединце и корпорације које послују у различитим валутама, јер курсеви могу значајно да осцилирају у кратком периоду. Међутим, постоје стратегије које компаније могу да искористе да минимизирају сваки потенцијални губитак. Потенцијално негативни ефекти који су резултат волатилности могу се смањити кроз многе механизме заштите. Компанија би могла склопити термински уговор који закључава валутни курс за одређени датум у будућности. Још једна популарна и јефтина стратегија заштите је опције. Куповином опције компанија може поставити "у најгорем" курсу за трансакцију. Ако опција истекне из новца, компанија може трансакцију извршити на отвореном тржишту по повољнијој стопи.

Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.

Сродни услови

Дефиниција спот трговине Спот трговина је куповина или продаја стране валуте или робе за тренутну испоруку. више Форек (ФКС) дефиниција и употребе Форек (ФКС) је тржиште на коме се тргује валутама, а термин је скраћени облик девиза. Форек је највеће финансијско тржиште на свету. Без централне локације, то је масивна мрежа електронски повезаних банака, брокера и трговаца. више Истражите бројне карактеристике егзотичних опција Егзотичне опције су уговори о опцијама који се разликују од традиционалних опција у њиховим структурама плаћања, датумима истека и ценама штрајка. више Дефинисање ризика изложености трансакцијама и примера Трансакциона изложеност је ниво ризика од флуктуирајућих девизних курсева са којима се компаније суочавају приликом међународног трговања. више Дефиниција девизног ризика Девизни ризик односи се на губитке које међународна финансијска трансакција може претрпети због колебања валуте. више Дефиниција валутних налога Валутни налог је финансијски инструмент који се користи да би се заштитило валутни ризик или спекулишело о осцилацији валуте на девизним тржиштима. више партнерских веза