Разлика између бруто профитне марже и нето профитне марже

Профитна маржа је процентуално мерење добити која изражава износ који компанија заради по долару од продаје. Ако компанија заради више новца по продаји, има већу профитну маржу.

С друге стране, бруто профитна маржа и нето профитна маржа су два одвојена коефицијента профитабилности која се користе за процену финансијске стабилности компаније и општег здравственог стања.

Бруто маржа

Бруто профитна маржа је мера профитабилности која показује проценат прихода који прелази трошкове продате робе. То илуструје колико је успешан извршни менаџерски тим компаније у остваривању прихода од трошкова који се односе на производњу њихових производа и услуга. Укратко, што је већи број, то је ефикасније управљање у остваривању профита за сваки долар који укључује трошкове рада.

Бруто профитна маржа израчунава се узимањем укупног прихода умањеног за трошкове продате робе (ЦОГС) и дељењем разлике са укупним приходом. Резултат бруто марже се обично множи са 100 да би се приказала бројка у процентима. ЦОГС је износ који компанија треба да произведе робу или услуге које продаје.

Бруто профитна маржа = (Приход-ЦОГС) Приход × 100 негде: \ почетак {поравнано} & \ текст {Бруто маржа профита} = \ фрац {\ лево (\ текст {Приход} - \ текст {ЦОГС} \ десно)} { \ тект {Приход}} \ тимес100 \\ & \ тектбф {где:} \\ & \ текст {ЦОГС} = \ текст {Трошак продате робе} \ крај {поравнано} Бруто маржа профита = Приход (Приход-ЦОГС) × 100 другде:

Објашњевање Гросс Вс. Нето профитна маржа

Пример бруто профитне марже

За фискалну годину која се завршава 30. септембра 2017. Аппле је пријавио укупну продају или приход од 229 милијарди УСД и ЦОГС од 141 милијарде долара, као што је приказано из консолидованог извештаја компаније 10К у наставку.

Аппле-ова бруто профитна маржа за 2017. била је 38%. Користећи горњу формулу, израчунао би се на следећи начин:

($ 229Б - $ 141Б) $ 229Б ∗ 100 = 38% \ започиње {поравнано} & \ фрац {\ лево (\ текст {\ $ 229Б} - \ текст {\ $ 141Б} \ десно)} {\ текст { \ $ 229Б}} * 100 = 38 \% \ крај {поравнато} 229Б $ (229Б− $ 141Б) ∗ 100 = 38%

То значи да је за сваки долар који Аппле оствари у продаји компанија остварила 38 центи бруто добити пре него што је платила друге пословне трошкове. Обично се преферира већи омјер јер би то указивало да компанија продаје залихе ради веће добити. Бруто профитна маржа пружа општи показатељ профитабилности компаније, али то није прецизно мерење.

Бруто маржа вс бруто добит

Важно је приметити разлику између бруто профитне марже и бруто добити. Бруто профитна маржа је приказана у процентима, док бруто добит представља апсолутни износ у долару.

Бруто добит је апсолутни доларски износ прихода који компанија остварује изнад својих директних трошкова производње. Тако, наизменично приказивање једнаке бруто марже постаје бруто добит подељен са укупним приходима. Као што је приказано у горњој изјави, број бруто добити компаније Аппле износила је 88 милијарди долара (или 229 милијарди - 141 милијарда долара).

Укратко, бруто профит је укупан број бруто добити након одузимања прихода од ЦОГС-а или 88 милијарди УСД у случају Аппле-а. Али бруто маржа је проценат зараде коју је Аппле остварио по трошку производње своје робе или 38%.

Број бруто добити је мало аналитичке вредности, јер представља број изолирано, умјесто да приказује цифру израчунату у односу на трошкове и приходе. Стога је бруто профитна маржа (или бруто маржа) значајнија за тржишне аналитичаре и инвеститоре.

Да бисте илустровали разлику, размотрите компанију која има бруто добит од милион долара. На први поглед, профитни податак може изгледати импресивно, али ако је бруто маржа компаније само 1%, тада је само 2% повећање трошкова производње довољно да компанија изгуби новац.

Бруто добит и бруто маржа су само два мерења профитабилности. Нето маржа профита, која укључује укупне трошкове компаније, је далеко дефинитивнија метрика профитабилности, а она коју аналитичари и инвеститори највише помно проучавају.

Нето профитна маржа

Нето маржа профита је однос нето добити и прихода за предузеће или пословни сегмент. Изражено у процентима, нето профитне марже показују колики део сваког долара који је компанија сакупила као приход претвара у профит.

Нето профитабилност је важно разликовање јер повећање прихода не значи нужно и повећање профитабилности. Нето добит је бруто добит (приход умањен за трошкове робе) умањен за оперативне трошкове и све остале трошкове, попут пореза и камата плаћених на дуг. Иако се може чинити сложенијим, нето добит се израчунава за нас и приказује се у билансу успеха као нето приход.

Нето профитна маржа = (НИ) × 100Ревенуевтхехере: НИ = Нето приходР = ПриходОЕ = Оперативни трошковиО = Остали трошкови = Камата \ почетак {поравнање} & \ тект {Нето профитна маржа} = \ фрац {\ лево (НИ \ десно) \ тимес100} {\ тект {Приход}} \\ & \ тектбф {где:} \\ & \ почети {поравнати} \ текст {НИ} & = \ текст {Нето приход} \\ & = \ текст {Р} \ - \ \ текст {ЦОГС} \ - \ \ текст {ОЕ} \ - \ \ текст {О} \ - \ \ текст {И} \ - \ \ текст {Т} \ крај {поравнано} \\ & \ текст {Р } = \ текст {приход} \\ & \ текст {ОЕ} = \ текст {оперативни трошкови} \\ & \ текст {О} = \ текст {остали трошкови} \\ & \ текст {И} = \ текст {камата } \\ & \ текст {Т} = \ текст {Порези} \ крај {поравнано} Нето маржа добити = Приход (НИ) × 100 где: НИ = Нето приход Р = ПриходОЕ = Оперативни трошковиО = Остали трошковиИ = Камата

Пример марже нето добити

Аппле је известио о нето приходу од приближно 48 милијарди долара (означено плавим бојом) за фискалну годину која се завршила 30. септембра 2017., као што је приказано у консолидованом извештају од 10К испод. Као што смо видели раније, Аппле-ова укупна продаја или приход био је 229 милијарди долара за исти период.

Аппле-ова нето профитна маржа за 2017. била је 21%. Помоћу горње формуле можемо је израчунати као:

$ 48Б $ 229Б = 0, 21 \ почетак {поравнање} & \ фрац {\ текст {\ $ 48Б}} {\ текст {\ $ 229Б}} = 0, 21 \\ & 0, 21 * 100 = 21 \% \ крај {поравнато } $ 229Б $ 48Б = 0, 21

21% нето профитна маржа указује на то да је за сваки долар који је Аппле створио у продаји компанија задржала 0, 21 УСД као профит. Већа маржа профита је увек пожељна јер значи да компанија остварује више профита од продаје.

Међутим, профитне марже могу се разликовати од индустрије. Компаније за раст могу имати већу профитну маржу од малопродајних компанија, али трговци на мало надокнађују ниже марже профита са већим обимом продаје.

Важно је напоменути да је могуће да компанија има негативну маржу нето добити. Негативна маржа нето добити јавља се када компанија има губитак за квартал или годину. Тај губитак, међутим, може бити само привремени проблем за компанију. Разлози губитака могли би бити повећање трошкова рада и сировина, рецесијски периоди и увођење разарајућих технолошких алата који би могли утицати на суштину компаније.

Доња граница

Инвеститори и аналитичари обично користе и бруто профитну маржу и нето профитну маржу како би проценили колико је ефикасно руководство компаније у остваривању профита у односу на трошкове који су укључени у производњу њихове робе и услуга. Најбоље је упоредити марже са компанијама унутар исте индустрије и током више периода да бисте стекли увид у било какве трендове.