Финансијски прописи: Гласс-Стеагалл за Додд-Франк

Постоје разне идеје о регулисању тржишта. Многи кажу да тржиште треба регулисати, док други тврде да би влада требало да регулише финансијска тржишта. Неколицина тврди да је саморегулација најбоља опција.

Током година постојало је много финансијских прописа. Користе се за ублажавање падова на берзи, осигуравају да се према клијенту поступа поштено и одвраћају од оних који се баве преваром система. Ево значајних финансијских прописа из прошлог века или неких других, и како помажу тржишту, али и појединцима.

Закон о банкама из 1933. године: Гласс-Стеагалл Ацт

29. октобар 1929. је злогласно познат као Црни уторак. Велики судар који се догодио тога дана дјеловао је као катализатор велике депресије која је захватила милионе живота широм САД-а Док се земља борила да врати економију на прави пут, многи су прописи донети да би сузбили још једну депресију. Један од њих био је Закон о банкама из 1933. године, познатији као Гласс-Стеагалл Ацт (ГСА).

Многи људи су се сложили да је колапс на берзи, који је 3. септембра 1929. порастао са нивоа 381, 17 на најнижих нивоа од 41, 22, био последица прекомерне штедње банака са њиховим улагањима. Идеја је била да комерцијалне банке преузимају превелик ризик својим новцем и новцем својих клијената.

ГСА је отежала комерцијалне банке, које су се бавиле позајмљивањем новца, спекулативно улагати. Банке су биле ограничене на само 10% свог прихода од улагања (осим државних обвезница). Циљ је био да се те банке поставе ограничења како би се спречио још један колапс. Уредба је испуњена са великим бројем реакција, али је била чврста до укидања 1999.

Закон о банкама из 1935. године

Дио ГСА-е био је оснивање Федералне корпорације за осигурање депозита (ФДИЦ). ФДИЦ је постао трајна структура у Закону о банкама из 1935. Међутим, овај значајни пропис учинио је више од тога. Помагао је да се успостави Федерални комитет за отворено тржиште (ФОМЦ), кључни актер у креирању монетарне политике, и реструктуирао је чланове одбора резервне банке и како се ти одбори воде.

Ефекти тога толико су уграђени у нашу тренутну новчану и финансијску политику да је тешко видети систем како функционише без овог чина. Успостављањем ових одбора, одлуке о доношењу новца уклањају се из политике. То значи да ако републиканци, демократи, независни или нека друга странка на крају контролишу Белу кућу, не могу да контролишу државну новчану политику.

Савезни закон о осигурању депозита из 1950

Иако је ФДИЦ основан 1933/1935., Осигурање за које знамо да депозити данас добијамо није у потпуности развијено до 1950. године. Савезни закон о осигурању депозита из 1950. године омогућио је потпуну верзију и кредитну способност Сједињених Држава Влада државе.

То не значи да депозити нису били осигурани још давне 1933. Умјесто тога, били су осигурани другачије. Временом се износ осигурања променио да би био у току са инфлацијом. 1934. године, када је првотно осигурање ступило на снагу, људи су покривени за 2.500 долара. Данас је тај износ повећан на 250.000 долара.

Закон о реформи, опоравку и извршењу финансијских институција из 1989

Током 1980-их, САД су прошле кроз кризу штедње и зајма. Ова криза је један од највећих финансијских скандала у историји САД-а и огроман је фактор доприноса високим каматама 1980-их. Током ове деценије, људи су премештали свој новац из штедних и кредитних институција и пребацивали га у фондове тржишта новца како би избегли Уредбу К (уредбу која ограничава износ камате коју депонент може зарадити на институту за штедњу и зајам). Да би покушали да врате депозиторе, штедња и зајмови почели су улагати у ризичнија улагања све време док их је подржала Федерална корпорација за штедно и зајмовно осигурање (ФДИЦ за штедне и кредитне институције). Резултат је била финансијска криза.

Реакција је била да се донесе Закон о реформи, опоравку и извршењу финансијских институција (ФИРРЕА). Овим чином помогло се успостављању Ресолутион Труст Цорпоратион ради затварања опреза које више нису биле солвентне. Такође је помогло да се врате депоненти који су изгубили новац током процеса.

Све у свему, поједноставили су процес штедње и зајмова и помогли да се обликује начин на који се депонује наш новац и зарађује данас камата.

Закон о унапређењу корпорације за осигурање депозита из 1991

Део ФИРРЕА-е је био штедња и кредити подржани од стране ФДИЦ-а. Овај акт 1991. године помогао је да се ојача моћ ФДИЦ-а тако што им је омогућио да гарантују депозите у штедним и кредитним институцијама. Такође је ФДИЦ-у омогућио позајмљивање од државне благајне ако имају велика потраживања.

Додд-Франков закон из 2010. године

Велика рецесија је финансијска криза коју многи од нас добро познају. То је најновија криза која је резултирала многим регулативама, значајном количином одбојности и притиском на више снаге за потрошача. Велика рецесија је подстакнута хипотекарном кризом и релативно брзо се завршила, упркос величини.

Резултат кризе био је Додд-Франк-ов закон о реформи и заштити потрошача на Валл Стреету из 2010. године. Акт обухвата велики број различитих прописа и закона, који сви стреме једном циљу: „Промовисање финансијске стабилности САД-а побољшањем одговорности и транспарентности у финансијском систему, да се оконча „превелик да би пропао“, да би заштитили америчке пореске обвезнике окончавањем зајма, да би заштитили потрошаче од злоупотребе праксе финансијских услуга и у друге сврхе. “

Успостављање Бироа за заштиту потрошача (ЦФПБ) има значајан утицај на потрошаче. Ово одељење је заступник потрошача. Они су чувари који помажу у спречавању злоупотребе закона и осигуравају да их потрошачи не искористе.

Доња граница

Ово је неколико главних прописа који су ступили на снагу током протеклог века. Они су неки од највећих прописа који су помогли да се обликује наша монетарна политика, економска политика, инвестициона политика и како новац у целини функционише у Сједињеним Државама. Као потрошачи можемо да верујемо нашим финансијским саветницима, банкарима, Федералним резервама и ЦФПБ-у због надзора који су пружили ови прописи.

Чак и ако неке не раде како је планирано, могу се опозвати, прилагодити или модификовати. На крају, циљ ових прописа је да се економија учини стабилнијом и осигура да је потрошач покретачка снага. (Прочитајте више о овој теми, овде: Шта је био Закон о Гласс-Стеагаллу?).