Трг вођен у петак наговештава дубљу буллнесс

По мом мишљењу, шест малих бројева може вам рећи куда иде ово тржиште.

Волим приче попут "Монеибалл". То је књига Мицхаела Левиса која је претворила филм Брада Питта о Биллиу Беанеу који је губитнике из Оакланда А претворио у шампионе. Учинио је то применом нове методологије на бејзбол: користећи статистику или саберметрију. Ставио је спортисте без имена јер су могли да добију базу. То је добро функционисало да је променио целу игру. Такође је постављен у управни одбор НетСуите-а како би помогао компанији да се ефикасније води, а на крају га је купила компанија Орацле Цорпоратион (ОРЦЛ) за 9, 3 милијарде долара.

На залихама користим сличан метод. Идеја је посматрати пуно података и смислити поуздан начин предвиђања поновљивих догађаја. Ови догађаји могу бити ствари попут успона на бази и добијања игара, али могу укључивати и одабир сутрашњег Амазон.цом, Инц. (АМЗН) или Нетфлик, Инц. (НФЛКС) и проналажење места на коме ће тржиште бити у близини и не тако блиској будућности.

Хоће ли се берза срушити? Хоће ли летети? Ево, рећи ћу вам шта верујем да ће се догодити у наредна три, шест, девет и дванаест месеци на основу историје, зашто знам и где стављам чипове.

Данас је тешко рећи које су вести важне, а шта не. Могу вам рећи да тржиште жели да Трумп остане предсједник, али не онолико колико жели договор с Кином. Реакције тржишта на вести о импечингу нису ни приближно тако лоше колико би озбиљна претња требало да подразумева. Али реакције тржишта на позитивне вести у кинеском трговинском рату очигледно показују одобравање.

На примјер, у петак је током дана "Фаза 1" резолуције у току дана био главни амерички сок са берзе, како га је Трумп назвао. Широко тржиште затворено је знатно више, али унутар дана, неки индекси који су нарасли расту попут Русселл 2000, порасли су за готово 3% прије него што су дали поврат. То је монструозан дан, али је ли то стварно или је само лажна глава?

За тај одговор, вратимо се на бејзбол. Користим статистички и на основу података приступ залихама. Метода ми је добро послужила кроз моју каријеру на Валл Стреету и од тада. Свакодневно гледам преко 5500 дионица и користим посебне алгоритме како бих покушао препознати када инвеститори великог новца купују најбоље дионице. Делује заиста добро и омогућио је мојим читаоцима и клијентима да резервишу огромне зараде на тада релативно непознатим залихама. Али, такође користим податке да добијем јасну слику тржишних врхова, дна и будућег смера. То заиста добро делује и за то.

Видите, прича о тржишној будућности је, као и многе ствари, не увек, али често написана у прошлости. Када мој модел скенира 5500 акција сваки дан, добијамо "жуте заставе". То је случај када се велики новац креће у залихе или излази из њих. Жута застава је један корак испод сигнала куповине (зелена застава) или продаје (црвена застава). Да бисте их набавили, потребна вам је додатна компонента високе или ниске цене да бисте постали пробој или квар.

Од свих тих залиха добијамо само неколико жутих, зелених и црвених застава. Имам 30 година података, али гледајући уназад 10 година, обично добијамо 477 жутих застава сваки дан. Просечна куповина зелене заставе је 62, а продаја црвене заставе 44. Од тих 62 куповине, скупљамо их недељу дана и сортирамо за најјаче. Тако проналазим своје најбоље залихе.

Прошли петак смо имали велики митинг на берзи са 666 жутих застава - што је 40% више од 10-годишњег просека, односно 2.518 трговинских дана. Али имали смо само 40 зелених застава - то је 35% испод просека. Да ли то значи да је одобрење кинеских вести на тржишту само још једна главна лажња која се игнорише ">

Па, осврнуо сам се на протеклих 10 година у данима када смо имали виши од просека жуте и ниже од просека зелених застава на један дан на тржишту - баш као и петак, 11. октобар. Било их је 140 пута од 12. октобра 2009. Просечан раст тих 140 дана био је 0, 96%. Оно што сам видео учинило ми је да се очи расту. Овде је сажето у табели:

Каже нам да велики митинг кратких насловница попут петка изгледа сјајно за тржиште. Просечан принос за свих шест пута је позитиван. И тешко је веровати да је С&П 500 порастао годину касније 135 од 140 пута, у просеку 13%. То је 96% времена.

Ово ми говори да је сјајно време за куповину тржишта. То се може постићи куповином широког фонда који се тргује на берзи (ЕТФ), као што је СПДР С&П 500 ЕТФ Труст (СПИ). Након недавног кажњавања техничких дионица, трговинска резолуција би требала наградити дионице техничког раста лијепо, тако да би агресивнија игра над СПИ-ом била куповина иСхарес Глобал Тецх ЕТФ-а (ИКСН). Прати индекс тржишног пондера С&П Глобал 1200 технолошких залиха. Наравно, може се и надати се да ће бити бољи ако поседујете најбоље залихе. Срећом, на правом сте месту.

Вест може да буде збуњујућа, а исто тако и цена на тржишту. Да бисте знали шта је данас, потражите велики новац. Ако желите знати будућност, погледајте у прошлост. Данас нам то говори бика. "Образовање је пасош будућности, јер сутра припада онима који га данас припремају." -Малцолм Кс

Доња граница

Ми (Мапсигналс) смо дугорочни према америчким акцијама дугорочно, а свако повлачење видимо као прилику за куповину. Слаба тржишта могу понудити продају акција ако је инвеститор стрпљив.

Откривање: Аутор нема позиције у било којој залихи поменутој у време објављивања.

Изјава о одрицању од улагања