Помични просјек, пондерирани помични просјек и експоненцијални помични просјек

Помични просјеци су омиљени алати активних трговаца за мјерење замаха. Примарна разлика између једноставног покретног просека, пондерираног покретног просека и експоненцијалног помичног просека је формула која се користи за креирање просека.

Једноставно кретање просека

Једноставан покретни просек (СМА) био је преовлађујући пре појаве рачунара, јер је то лако израчунати. Данашња моћ процесирања олакшала је мерење других врста клизних просека и техничких показатеља. Помични просјек израчунава се од просјечних цијена затварања за одређени период. Помични просјек обично користи дневне цијене затварања, али може се израчунати и за друге временске оквире. Такође се могу користити и други подаци о ценама, као што су почетна цена или средња цена. На крају новог периода цена, ти подаци се додају у израчун, док су најстарији подаци о ценама у серији елиминисани.

За једноставан помични просјек, формула је збир података са подацима у датом периоду подијељен с бројем периода. На пример, цене затварања компаније Аппле Инц (ААПЛ) од 20. до 26. јуна 2014. године биле су следеће:

Помични просек за пет периода, заснован на горе наведеним ценама, израчунао би се следећом формулом:

МА = П1 + П2 + П3 + П4 + П55 негде: Пн = цена за временски период \ почетак {поравнање} & \ текст {МА} = \ фрац {П_1 + П_2 + П_3 + П_4 + П_5} {5} \\ & \ тектбф {где:} \\ & П_н = \ текст {цена за временски период} \\ \ крај {поравнано} МА = 5П1 + П2 + П3 + П4 + П5 где: Пн = цена за временски период

или:

90.90 + 90.36 + 90.28 + 90.83 + 90.915 = 90.656 \ почетак {поравнање} & \ фрац {90.90 + 90.36 + 90.28 + 90.83 + 90.91} ​​{5} = 90.656 \\ \ крај {усклађено} 590.90 + 90.36 + 90.28 + 90, 83 + 90, 91 = 90, 656

Горња једнаџба показује да је просјечна цијена у наведеном периоду износила 90, 66 долара. Употреба покретних просека је ефикасна метода за елиминисање снажних колебања цена. Кључно ограничење је да се податковне тачке старијих података не пондерирају другачије него тачке података на почетку скупа података. Ту се појављују пондерисани помични просеци.

Покретни просек

Тежински покретни просек

Пондерирани покретни просеци додељују веће пондерирање тренутнијим тачкама података јер су они релевантнији од података из далеке прошлости. Збир пондера треба да износи до 1 (или 100 процената). У случају једноставног помичног просјека, пондери су подједнако распоређени, због чега нису приказани у горњој табели.

На пример:

Пондерирани просек израчунава се множењем дате цене с припадајућим пондерирањем и збрајањем вредности. Формула за ВМА је следећа:

ВМА = Прице1 × н + Прице2 × (н-1) + ⋯ Приценн × (н + 1) 2где: н = Временски период \ почетак {поравнање} & \ текст {ВМА} = \ фрац {\ текст {Цена} _1 \ тимес н + \ тект {Прице} _2 \ тимес (н - 1) + \ цдотс \ тект {Прице} _н} {\ фрац {н \ тимес (н + 1)} {2}} \\ & \ тектбф { где је:} \\ & н = \ текст {Временски период} \\ \ крај {поравнано} ВМА = 2н × (н + 1) Цена1 × н + Цена2 × (н-1) + ⋯ Цена где : н = Временски период

Назив ВМА је зброј броја периода цена као трокутастог броја. У примјеру из горње табеле, пондерирани петодневни помични просјек био би 90, 62 долара:

(90, 90 × 515) + (90, 36 × 415) + (90, 28 × 315) + (90, 83 × 215) + (90, 91 × 115) = 90, 62 долара \ почетак {поравнано} (90, 90 \ пута \ тфрац {5} {15}) \ & + \ (90.36 \ пута \ тфрац {4} {15}) \ + \ (90.28 \ пута \ тфрац {3} {15}) \\ & + (90.83 \ пута \ тфрац {2} {15}) \ + \ (90, 91 \ пута \ тфрац {1} {15}) = \ $ 90, 62 \\ \ крај {усклађено} (90, 90 × 155) + (90, 36 × 154) + (90, 28 × 153) + (90, 83 × 152) + (90, 91 × 151) = 90, 62 долара

У овом примеру, недавна тачка података је добила највећу пондерцију од произвољних 15 бодова. Можете измерити вредности било које вредности коју сматрате прикладном. Нижа вредност изнад пондерираног просека у односу на једноставан просек указује да би недавни притисак продаје могао бити значајнији него што то предвиђају неки трговци. За већину трговаца, најпопуларнији избор када се користе пондерисани покретни просеци је употреба веће пондерисања за недавне вредности. (За више информација погледајте: Мовинг Авераге Туториал. )

Експоненцијални помични просјеци

Експоненцијални помични просјеци (ЕМА) се такође пондерирају према најновијим цијенама, али стопа пада између једне цијене и њене претходне цијене није конзистентна. Разлика у смањењу је експоненцијална. Уместо да свака претходна тежина буде 1, 0 мања од масе испред ње, можда постоји разлика између тежине прва два периода од 1, 0, разлике од 1, 2 за два периода после тих периода, и тако даље. Формула за ЕМА је

ЕМА = цена × к + СМАи × (1 − к) где је: т = Тодаик = 2 Број дана у периоду + 1СМА = Једноставно кретање Просечна цена затварања за број дана у периоди = Јуче \ почетак {усклађено} & \ текст {ЕМА} = \ текст {Цена} _т \ пута к + \ текст {СМА} _и \ пута (1 - к) \\ & \ тектбф {где:} \\ & т = \ текст {Данас} \\ & к = \ фрац {2} {\ тект {Број дана у периоду} + 1} \\ & \ текст {СМА} = \ текст {Једноставно кретање Просечна цена затварања} \\ & \ тект {за број дана у период} \\ & и = \ текст {јучерашњи} \\ \ крај {поравнано} ЕМА = цена × к + СМАи × (1-к) где је: т = Тодаик = Број дана у периоду + 12 СМА = Једноставан покретни просек цена затварања за број дана у периоди = Јуче

Израчунавање ЕМА укључује три корака. Први корак је утврђивање СМА за период, који је прва тачка података у ЕМА формули. Затим се израчунава множитељ узимајући 2 подељена с бројем периода плус 1. Завршни корак је узимање цене затварања умањене за претходни дан ЕМА, краће од множитеља плус претходног дана ЕМА. (За сродна читања, погледајте: Како се израчунава експоненцијална кретања просечне вредности (ЕМА)? )

Који је покретни просек ефикаснији?

Будући да експоненцијални помични просјек (ЕМА) користи експоненцијално пондерирани мултипликатор како би дао већу тежину недавним цијенама, неки вјерују да је то бољи показатељ тренда у односу на ВМА или СМА. Неки сматрају да ЕМА више реагује на промене трендова. С друге стране, најосновније заглађивање које пружа СМА може га учинити ефикаснијим за проналажење једноставних подручја подршке и отпора на графикону. Уопштено, кретање у просеку глатке податке о ценама које у супротном могу бити визуелно бучне.

Функције ЕМА и ВМА су сличне, више се ослањају на најновије цене и стављају мању вредност на старије цене. Трговци користе ове ЕМА-е и ВМА-ове преко СМА-ова ако су забринути да ефекти заостајања података могу умањити одзивност индикатора који се креће.

Сви помични просјеци имају значајан недостатак у томе што заостају индикатори. Будући да се клизни просјеци темеље на претходним подацима, они трпе временски размак прије него што одразе промјену тренда. Цијена акција може се нагло кретати прије него што покретни просјек покаже промјену тренда. Краћи покретни просек пати од мањег заостајања од дужег просечног просека.

Ипак, ово заостајање је корисно за одређене техничке показатеље који су познати као просечни кросовер. Технички индикатор познат као крст смрти јавља се када 50-дневни СМА пређе испод 200-дневног СМА и сматра се медвјеђим сигналом. Супротан показатељ, познат као златни крст, ствара се када 50-дневни СМА пређе преко 200-дневног СМА и сматра се биковским сигналом. (За читање у вези, погледајте: Како користити покретни просек за куповину залиха .)