Нерегистровани дуг
Шта је ненаплатни дуг?Некорисни дуг је врста зајма обезбеђеног колатералом, који је обично власништво. Ако зајмопримац неплати, издавалац може одузети обезбеђење, али не може тражити дужника за даљу надокнаду, чак и ако обезбеђење не покрива пуну вредност неизвршеног износа. Ово је један случај када зајмопримац нема личну одговорност за кредит.
1:05Нерегистровани дуг
Разумевање нерегистрованог дуга
Како у многим случајевима вредност препродаје колатерала може пасти испод зајма, током зајма, ненаплатни дуг је ризичнији за зајмодавца него регресни дуг.
Кључне Такеаваис
- Неповратни дуг је врста зајма који је обезбеђен колатералом, који је обично власништво.
- Зајмодавци наплаћују веће каматне стопе на ненаплаћени дуг да би надокнадили повишен ризик (тј. Вредност колатерала умањена испод износа зајма).
- За ненаплаћени дуг карактеристични су високи капитални расходи, дуги периоди зајма и несигурни токови прихода.
- Коефицијенти зајма и вредности обично су ограничени на 60% код ненаплативих кредита.
Регресни дуг омогућава зајмодавцу да иде за дужником за било који преостали износ који преостаје након ликвидације обезбеђења. Из тог разлога, зајмодавци наплаћују веће каматне стопе на ненаплаћени дуг да би надокнадили повишен ризик.
Регресни дуг према ненаплаћеном дугу
Регресни дуг даје повериоцу потпуну аутономију у потрази за дужником за укупним дугом који се дугује у случају неиспуњавања. Након ликвидације колатерала, било који преостали салдо познат је као салдо недостатка. Зајмодавац може покушати да прикупи овај салдо на више начина, укључујући подношење тужбе и добијање пресуде о недостатку на суду. Ако дуг није регрес, зајмодавац може ликвидирати колатерал, али не може покушати да прикупи недостатак.
Уз неповратни дуг једина заштита кредитора од неплаћања дужника је могућност одузимања осигурања и ликвидације ради покривања дуга.
На пример, размотрите ауто кредитора који купцу позајмљује 30.000 долара за куповину новог возила. Нови аутомобили су ноторни по томе што значајно падају у минуту након што су одбачени са места. Када дужник престане са плаћањем аутомобила шест месеци зајма, возило кошта само 22.000 долара, а зајмопримац још увек дугује 28.000 долара.
Зајмодавац враћа аутомобил у возило и ликвидира га ради његове пуне тржишне вредности, остављајући дефицит у износу од 6.000 долара. Већина ауто кредита је регресна, што значи да зајмодавац може потражити дужника ради недостатка у износу од 6.000 УСД. У случају да се ради о ненаплативом зајму, зајмодавац губи овај износ.
Посебна разматрања
За ненаплаћени дуг карактеристични су високи капитални расходи, дуги периоди зајма и несигурни токови прихода. Давање ових зајмова захтева вештине финансијског моделирања и добро познавање основне техничке области. Зајмодавци намећу вишим кредитним стандардима зајмопримцима како би умањили могућност неплаћања. Некорисни кредити, због њиховог већег ризика, носе веће каматне стопе од регресних кредита.
Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.