Топ 3 ЕТФ-а за здравство за 2018. годину

Снажна 2017. и позитивна првих осам месеци 2018. године здравствени сектор су учинили примамљивим, јер су многе компаније понудиле солидне биланце, атрактивне приносе на дивиденде и надмоћне изгледе. Потражња је у порасту за здравственим производима и услугама, а компаније у овом сектору пуне су готовине - што све значи боље приносе од дивиденди, па чак и откупе акција који повећавају вредност за акционаре.

Међутим, питања о будућности Закона о приступачној нези и шта би га могло заменити вероватно ће задржати сектор током године. До сада је сектор урадио добро у првих осам месеци 2018. године, чак и када је завета републичке администрације да "укине и замени" АЦА погодила поновљене блокаде пута. (За повезани увид, прочитајте више о скромно већим вредностима ЕТФ-а за здравство.)

Будући да се сектор окренуо снажним перформансама - упркос несигурности везаној за политике - јесен 2018. могла би бити савршено време да уроните прстима на тржиште здравствене заштите. Погледајте ове врхунске фондове којима се тргује размена здравственог осигурања (ЕТФ-ови) који би могли бити спремни на тржишту бикова. Средства су изабрана на основу комбинације перформанси за 2017. годину и текуће године до данас (ИТД) и средстава у управљању. Све бројке су биле актуалне од 9. септембра 2018.

1. Сектор за здравствену заштиту СПДР ЕТФ (КСЛВ)

• Издавач: Глобал Стреет Адвисорс
• Перформансе у 2017. години: 21, 77%
• Године 2018. перформансе: 13.03%
• Нето имовина: 18, 31 милијарди УСД
• Однос трошкова: 0, 14%

КСЛВ прати здравствене залихе у С&П 500, пондериране тржишном капом. То је најстарији фонд у овом сегменту и далеко највећи. Као одраз америчког здравственог тржишта, овај фонд је тешко победити. Стоји глава и рамена изнад својих вршњака готово по свим метрима - укључујући ликвидност и трошкове задржавања.

Наравно, извлачећи из С&П 500, фонд је снажно одмјерен према мега капама - мисле Јохнсон & Јохнсон (ЈЊ), Пфизер Инц. (ПФЕ) и УнитедХеалтх Гроуп Инцорпоратед (УНХ). КСЛВ је прилично концентрисан, а првих 10 удела чини 49% портфеља фонда од 63 капитала. Једногодишњи, трогодишњи и петогодишњи приходи КСЛВ-а су солидни од 15, 84%, 11, 29%, 15, 24%. (За више увида, прочитајте о томе шта трговце тјера на здравство.)

2. Вангуард индекс здравственог осигурања (ВХТ)

• Издавач: Вангуард
• Перформансе у 2017. години: 23, 26%
• Годишњи резултати у 2018. години: 15, 6%
• Нето имовина: 9, 87 милијарди УСД
• Однос трошкова: 0, 10%

Јефтин и диверзификован, ВХТ држи 372 акција које садрже МСЦИ УС Инвестабле Маркет Хеалтх Царе 25/50 индекс. То повлачи залихе здравства - лекове, биотехнологију, медицинску опрему, софтвер и ИТ - са 98% укупне америчке берзе. Међутим, ЕТФ је и даље донекле концентрисан, а првих 10 удјела чини готово 42% портфеља фонда.

Као и сви Вангуард фондови, ВХТ објављује своје фондове само једном месечно, тако да постоји мања транспарентност у поређењу с другим фондовима. Међутим, за инвеститоре који купују и задржавају то је ретко проблем. ВХТ нуди широку изложеност здравственом сектору са врло пријатељском ценом. Једногодишњи, трогодишњи и петогодишњи годишњи приноси су 18, 80%, 11, 91%, 16, 10%. (За повезани увид, истражите нашу поређење КСЛВ-а и ВХТ-а, два значајна ЕТФ-а за здравство.)

3. СПДР С&П Биотецх ЕТФ (КСБИ)

• Издавач: Глобал Стреет Адвисорс
• Перформансе у 2017. години: 43, 77%
• Годишњи резултати у 2018. години: 18, 14%
• Нето имовина: 5, 89 милијарди долара
• Коефицијент трошкова: 0, 35%

Овај фонд користи нов приступ америчком биотехничком сектору - он изједначује свој портфељ, тако да су перформансе уско везане за компаније са малим капиталом, од којих неке тек треба да доведу лек на тржиште. Чини се да приступ делује, пошто КСБИ импресивни једногодишњи, трогодишњи и петогодишњи годишњи приноси (19, 71%, 10, 94%, 20, 91% респективно) руше конкуренцију.

КСБИ је мало скупље поседовати од осталих фондова, али је и даље релативно ефикасан за равно играње сектора који се нагиње ка малим обима. Тренутно у њеној корпи има 114 удјела, а првих 10 удјела чини само 15% портфеља фонда.