Да ли узајамни фондови плаћају камате?

Неки узајамни фондови плаћају камату, мада то зависи од врсте имовине која се налази у портфељу фондова. Конкретно, обвезнички фондови, средства на новчаном тржишту и уравнотежени фондови плаћају камате због купонских дужничких хартија од вредности у које те врсте средстава улажу.

Како узајамни фондови расподјељују доходак?

Узајамни фондови расподјељују приход акционарима путем расподјеле капиталних добитака или подјеле дивиденди. Камата зарађена имовином фонда плаћа се као расподјела дивиденде.

Да би избегли плаћање пореза на зараду, узајамни фондови су дужни да пренесу сав нето приход акционарима најмање једном годишње. Међутим, ако средства у портфељу фонда плаћају камате чешће, попут месечних или кварталних, вероватно ће фонд извршити расподелу дивиденди која одговара распореду плаћања његових средстава.

Врсте узајамних фондова који плаћају камате

Обвезнички фондови

Обвезнички фондови, као што и име говори, улажу у корпоративни или државни дуг. Иако све обвезнице не плаћају камате годишње, велика већина њих то чини.

Камата коју плаћа обвезнички фонд је директан резултат купонских уплата насталих обвезницама у његовом портфељу. Осим ако фонд укључује обвезнице са нула-купоном, свака вредност хартија од вредности у портфељу плаћа одређени износ камате сваке године, који се назива његова купонска стопа, која се затим прослеђује акционарима у складу са њиховим улагањима у фонд.

Новчани фондови

Средства на новчаном тржишту такође улажу у корпоративни или државни дуг, али само у врло краткорочне емисије које доспевају за мање од годину дана. Ове врсте узајамних фондова углавном се сматрају најстабилнијом врстом фонда, јер улажу првенствено у државне записе и белешке или веома високо оцењени корпоративни дуг са роком доспећа испод три месеца.

Као и обвезнице, ове врсте дужничких хартија од вредности плаћају годишње камате које се преносе на акционаре као расподела дивиденди.

Каматно уравнотежени фонд

Уравнотежени фонд је једноставно узајамни фонд који укључује и дужничке и власничке хартије од вредности. Ова средства генерално чине расподелу дивиденди која се састоји од камата и од дужничке имовине и исплате дивиденди из улагања на берзи.

Попут фондова обвезница и тржишта новца, уравнотежени фондови углавном плаћају неку камату сваке године. Међутим, ако је један од циљева фонда минимизирање пореских обавеза акционара, менаџер фонда може одлучити да избегне у целини камате или дионице за исплату дивиденди.