Р-квадратна дефиниција
Р-квадрат (Р2) је статистичка мера која представља пропорцију варијансе за зависну променљиву која се објашњава независном променљивом или променљивим у регресијском моделу. Док корелација објашњава јачину односа између независне и зависне променљиве, Р-квадрат објашњава у којој мери варијанца једне променљиве објашњава варијанцу друге променљиве. Дакле, ако је Р2 модела 0, 50, тада се отприлике половина посматране варијације може објаснити улазним подацима модела.
Улагањем се Р-квадрат у правилу тумачи као проценат кретања фонда или хартија од вредности који се може објаснити кретањем у референтном индексу. На пример, Р-квадрат хартије од вредности са фиксним приходом насупрот индексу обвезница идентификује удео вредности хартије од кретања цена који је предвидљив на основу кретања цене индекса. Исто се може применити на акције наспрам С&П 500 индекса или било којег другог релевантног индекса.
Такође може бити познат и као коефицијент одређивања.
Формула за Р-квадрат је
Р2 = 1 - Објашњена варијација Укупна варијација \ почетак {поравнање} & \ текст {Р} ^ 2 = 1 - \ фрац {\ текст {Објашњена варијација}} {\ текст {Укупна варијанта}} \ \ \ крај {поравнање} Р2 = 1 - укупна варијацијаОбјашњена варијација
Израчунавање Р-квадрата
Стварно израчунавање Р-квадрата захтева неколико корака. Ово укључује узимање података (опажања) зависних и независних варијабли и проналажење линије која најбоље одговара, често из регресијског модела. Одатле би израчунали предвиђене вредности, одузели стварне вредности и уврстили резултате. Тако се добија листа квадратних грешака, која се затим сажима и једнака је објашњеној варијанци.
Да бисте израчунали укупну варијансу, од предвидених вредности одузмите просечну стварну вредност, резултирајте резултатима и збројите их. Одатле поделите прву суму грешака (објасњена варијанца) на другу суму (укупна варијанца), одузмите резултат од једног и добили сте Р-квадрат.
1:58Р-квадрат
Шта вам говори Р-квадрат?
Вредности Р-квадрата крећу се од 0 до 1 и уобичајено се наводе као проценти од 0% до 100%. Р-квадрат од 100% значи да су сва кретања хартије од вредности (или друге зависне променљиве) у потпуности објашњена кретањем индекса (или независне варијабле (а) која вас занима).
При инвестирању, висок Р-квадрат, између 85% и 100%, указује да се перформансе акција или фонда крећу релативно у складу с индексом. Фонд са ниским Р-квадратом, са 70% или нижим, указује да безбедност углавном не прати кретања индекса. Виша вредност Р-квадрата указује на кориснију бета цифру. На пример, ако акција или фонд има вредност Р у квадрату близу 100%, али има бета испод 1, највероватније нуди већи принос прилагођен ризику.
Кључне Такеаваис
- Р-квадрат је статистичка мера погодности која указује на то колико варијација зависне променљиве објашњава се независним променљивима у регресијском моделу.
- Улагањем се Р-квадрат у правилу тумачи као проценат кретања фонда или хартија од вредности који се може објаснити кретањем у референтном индексу.
- Р-квадрат од 100% значи да су сва кретања хартије од вредности (или друге зависне променљиве) у потпуности објашњена кретањем индекса (или независне варијабле (а) која вас занима).
Разлика између Р-квадрата и прилагођеног Р-квадрата
Р-Скуаред делује само онако како је предвиђено у једноставном линеарном регресијском моделу са једном објашњеном променљивом. С вишеструком регресијом састављеном од више независних варијабли, Р-квадрат се мора подесити. Прилагођени Р-квадрат упоређује описну снагу регресијских модела који укључују различит број предиктора. Сваки предиктор додан у модел повећава Р-квадрат и никада га не смањује. Стога се може чинити да модел с више појмова боље одговара само чињеници да има више израза, док прилагођени Р-квадрат надокнађује додавање променљивих и повећава се само ако нови израз побољшава модел изнад онога што би био добијена вероватноћом и опада када предиктор побољшава модел мање од онога што је случајно предвиђено. У прекомерном стању добија се погрешно висока вредност Р-квадрата, што доводи до смањене способности предвиђања. То није случај са подешеним Р-квадратом.
Иако се стандардни Р-квадрат може користити за упоређивање квалитета два или различита модела, прилагођени Р-квадрат није добра метрика за поређење нелинеарних модела или више линеарних регресија.
Разлика између Р-Скуаред-а и Бета-е
Бета и Р-квадрат су две повезане, али различите мере корелације, али бета је мера релативне ризичности. Узајамни фонд с високим Р-квадратом високо је повезан са референтном вриједности. Ако је бета такође висока, може да донесе веће приносе од референтне вредности, посебно на тржиштима бикова. Р-квадрат мјери колико је помно свака промјена цијене имовине повезана са референтном вриједности. Бета мери колико су те промене цена у односу на референтни ниво. Употребљени заједно, Р-квадрат и бета пружају инвеститорима детаљну слику о раду менаџера имовине. Бета од тачно 1, 0 значи да је ризик (волатилност) средства идентичан ризику његовог референтног стандарда. У основи, Р-квадрат је техника статистичке анализе за практичну употребу и поузданост бета хартија од вредности.
Ограничења Р-квадрата
Р-квадрат ће вам дати процену односа између покрета зависне променљиве на основу кретања независне променљиве. Не говори вам да ли је одабрани модел добар или лош, нити ће вам рећи да ли су подаци и предвиђања пристрасни. Висок или низак Р квадрат није нужно добар или лош, јер не преноси поузданост модела, нити да ли сте одабрали праву регресију. Можете добити низак Р-квадрат за добар модел, или висок Р-квадрат за лоше постављен модел, и обрнуто.
Упоредите инвестиционе рачуне Име добављача Опис Откривање оглашивача × Понуде које се појављују у овој табели су од партнерстава од којих Инвестопедиа прима накнаду.